ทางเทคนิค คาด SET Index เคลื่อนไหว Sideways Down แนวรับ 1,442/1,434 จุด แนวต้าน 1,456/1,461 จุด โดยการปรับตัวของดัชนีฯ ใน 1-2 วันนี้ จะเป็นการบ่งบอกถึงทางเลือกของตลาดว่าจะเลือกไปทางใด
ระหว่าง 1) ดัชนีฯ ปรับสูงขึ้นต่อเนื่องเพื่อไปทดสอบแนวต้านเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 10 วัน ที่ 1,482 จุด หรือ 2) ดัชนีฯ เลือกอ่อนตัวลงมาทดสอบแนวรับเดิม 1,423 จุด พร้อมกับสร้างจุดต่ำสุดใหม่ ตามอิทธิพลของรูปแบบ Downtrend ใหญ่กรอบ 1,550-1,400 จุด
ประเด็นสำคัญวันนี้ ปัจจัยลบต่อสินทรัพย์เสี่ยง มาจากประเด็นผลกระทบเชิงลบจากสงครามอิสราเอล ที่กังวลต่อการลุกลามบานปลายกลายเป็นสงครามในตะวันออกกลาง และการกลับมาปรับสูงขึ้นของยิลด์พันธบัตรสหรัฐฯ ระยะยาว ส่วนปัจจัยผลการดำเนินงาน 3Q23E คาดว่าจะเป็นสาเหตุในการเก็งกำไรหลักทรัพย์รายตัว โดยเฉพาะธนาคารไทย ซึ่งคาดว่าจะรายงานกำไรเติบโตดีขึ้น YoY
+ รายได้กลุ่มธนาคารไทยใน 3Q23 คาดว่าจะเพิ่มขึ้น จากฝั่งของ NII ที่ได้อานิสงส์จากดอกเบี้ยขาขึ้น ขณะที่ Loan growth ยังถูกกดดันจาก Household loans to GDP (%) ที่ยังอยู่ในระดับสูง 90% ต่อ GDP โดยธนาคารลูกค้าฐาน Corporate น่าสนใจมากกว่ากลุ่มลูกค้ารายย่อย เนื่องจากเศรษฐกิจและภาคส่งออกชะลอตัวกดดันสินเชื่อในกลุ่มลูกค้ารายย่อย และ SME
- ความเสี่ยงสงครามตะวันออกกลางอาจลุกลาม ทำให้เกิดภาวะ Risk-Off (ขายสินทรัพย์เสี่ยง และซื้อทองคำ พันธบัตรรัฐบาล ทดแทน) ความขัดแย้งระหว่างกลุ่มฮามาสและอิสราเอล ยังคงมีความรุนแรงอย่างต่อเนื่อง หลังจากผ่านมาเกือบ 10 วันของสงครามสู้รบในกาซา มีผู้เสียชีวิตในฝั่งอิสราเอลไม่ต่ำกว่า 1,300 คน นอกจากนี้ กาซายังถูกปิดล้อมโดยสมบูรณ์ จากการตัดไฟ ตัดน้ำ และงดส่งอาหาร โดยทาง อิสราเอลยืนยันจะไม่ยกเลิกมาตรการดังกล่าว ยกเว้นทางกลุ่มฮามาสจะยอมปล่อยตัวประกันทั้งหมด ส่งผลต่ออุปทานน้ำมันในตลาดโลกลดลง และทำให้ราคาน้ำมันดิบวันศุกร์ปิดพุ่งแรง WTI ปรับตัวสูงขึ้น 5.8% ปิดที่ 87.69 ดอลลาร์สหรัฐฯ/บาร์เรล ในส่วนของน้ำมันดิบ BRENT ปรับตัวสูงขึ้น 5.7% ปิดที่ 90.89 ดอลลาร์สหรัฐฯ/บาร์เรล
- ยิลด์พันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ และค่าเงิน USD กลับมาแข็งค่า หลังจากผลสำรวจดัชนีความเชื่อมั่นของมหาวิทยาลัยมิชิแกนเดือน ต.ค. พบว่า แนวโน้มเงินเฟ้อสหรัฐฯ หนึ่งปีข้างหน้าปรับสูงขึ้นเป็น 3.8% (เทียบกับเมื่อเดือน ก.ย. ที่ 3.2%) สอดคล้องกับรายงานตัวเลขเงินเฟ้อ และดัชนีผู้ผลิตเดือน ก.ย. สูงกว่าคาดการณ์ (CPI +0.4% MoM Vs คาด +0.3% MoM และ PPI +0.5% MoM Vs คาด +0.3% MoM) ส่วน Core CPI +0.3% MoM เท่ากับเดือน ส.ค., Core PPI +0.3% MoM สูงขึ้นเทียบกับเดือน ส.ค. Vs +0.2% MoM)
กลยุทธ์ลงทุน แนะนำ เก็งกำไรหุ้นกลุ่มธนาคารที่มีลูกค้าฐาน Corporate SCB KBANK และ หุ้นน้ำมัน PTT
Strategic daily picks
SCB ปิด 104.00 บาท/แนวรับ 100.00 บาท แนวต้าน 108.00 บาท
SCB เผยความคืบหน้าในการจัดตั้งธนาคารไร้สาขา (Virtual Bank) อยู่ระหว่างหารือร่วมพันธมิตรอีก 1 ราย หลังจากก่อนหน้านี้ร่วมมือกับ KakaoBank (ผู้นำด้านธนาคารดิจิทัลรายใหญ่ที่สุดในเกาหลีใต้) ซึ่งคาดว่าจะเปิดตัวในเดือน พ.ย. นี้ นอกจากนี้ ล่าสุดร่วมมือกับบริษัท ซาวิลส์ (ประเทศไทย) จำกัด เพื่อให้คำแนะนำด้านการลงทุนอสังหาริมทรัพย์ในต่างประเทศแก่กลุ่มลูกค้า Wealth ทั้งนี้ IAA Consensus ประมาณการกำไรสุทธิปี 2023 ที่ 4.34 หมื่นล้านบาท และมูลค่าที่เหมาะสม 129.12 บาท
KBANK ปิด 127.50 บาท/แนวรับ 122.50 บาท แนวต้าน 132.00 บาท
KBANK ปรับการทางานของธนาคาร และสนับสนุนภาคธุรกิจ ด้วยเครื่องมือและโซลูชั่นตอบโจทย์แบบเจาะลึกรายธุรกิจ โดยใน 1H23 ผลักดันยอดสินเชื่อสีเขียวและเงินลงทุนด้านความยั่งยืนไปแล้วกว่า 1.94 หมื่นล้านบาท จากเป้าทั้งปี 2.5 หมื่นล้านบาท พร้อมเดินหน้าสู่เป้าหมายระยะยาวรวมกว่า 1-2 แสนล้านบาท ภายในปี 2030 IAA Consensus ประมาณการกำไรสุทธิปี 2023 ที่ 4.07 หมื่นล้านบาท และมูลค่าที่เหมาะสม 149.78 บาท
PTT ปิด 33.50 บาท/แนวรับ 32.00 บาท แนวต้าน 35.50 บาท
PTT เผยสงครามในอิสราเอล ไม่น่าจะส่งผลต่อปริมาณน้ำมันดิบโลก เพราะไม่ได้เป็นแหล่งผลิตน้ำมัน ขณะที่ในส่วนของบริษัทเอง ก็มีการเตรียมความพร้อมในการดูแลโครงสร้างพื้นฐานในการสำรองพลังงานให้เพียงพอต่อการใช้ในประเทศทั้งน้ำมันและก๊าซ ดังนั้น ไทยยังมีพลังงานใช้อย่างเพียงพอ IAA Consensus ประมาณการกำไรสุทธิปี 2023 ที่ 9.79 หมื่นล้านบาท และมูลค่าที่เหมาะสม 39.20 บาท
