FED ขึ้นอัตราดอกเบี้ย 0.25% (23 มีนาคม 2566)

ส่งผลให้ดัชนี SET Index ปิดตลาดที่ 1,585.08 จุด +7.90 จุด +0.50% มูลค่าการซื้อขาย 51,001 ลบ. ต่างชาติ -1,103.63 ลบ. TFEX +9,564 สัญญา ตราสารหนี้ +2,165.94 ลบ.
 

ปัจจัยบวก    

+ สัญญาน้ำมันดิบ WTI พุ่งขึ้น 1.23 ดอลลาร์ หรือ 1.8% ปิดที่ 70.90 ดอลลาร์/บาร์เรล โดยได้แรงหนุนจากสกุลเงินดอลลาร์ที่อ่อนค่าลง หลังจากเฟด ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพียง 0.25% ตามคาด พร้อมกับส่งสัญญาณใกล้ยุติวงจรการปรับขึ้นดอกเบี้ย
+ จีนอนุมัติการใช้วัคซีนโควิด-19 ชนิด mRNA เป็นครั้งแรก เปิดทางให้กับวัคซีนจากผู้ผลิตยาท้องถิ่นที่มีเทคโนโลยีที่ทรงประสิทธิภาพ
+ สมาคมนายธนาคารเพื่อการจำนอง (MBA) ของสหรัฐ เปิดเผยว่า จำนวนผู้ยื่นขอสินเชื่อเพื่อการจำนองเพิ่มขึ้น 3% ในสัปดาห์ที่แล้ว หลังอัตราดอกเบี้ยเงินกู้จำนองปรับตัวลง

ปัจจัยลบ 

- ดัชนีดาวโจนส์ปิด ร่วงลง 530.49 จุด หรือ -1.63% หลังจากเฟด ประกาศขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีก 0.25% และนายเจอโรม พาวเวล ประธานเฟด ส่งสัญญาณว่าเฟดอาจจะปรับขึ้นดอกเบี้ยอีกหากจ้าเป็น เพื่อฉุดเงินเฟ้อให้กลับสู่เป้าหมายที่ระดับ 2%
- ซิตี้กรุ๊ป ระบุว่า ธนาคารในภูมิภาคเอเชียอาจจะเผชิญกับความยากลำบากในการระดมเงินทุนด้วยการออกตราสารทางการเงินที่นับเป็นเงินกองทุนชั้นที่ 1 (AT1) หลังจากหน่วยงานของรัฐบาลสวิตเซอร์แลนด์ได้ตัดมูลค่าตราสาร AT1 ของเครดิต สวิส เหลือศูนย์
- รัสเซียเปิดฉากยิงขีปนาวุธถล่มเมืองซาปอริซเซียทางใต้ของยูเครนอย่างหนักในวันนี้ ส่งผลให้มีผู้เสียชีวิตอย่างน้อย 19 ราย

แนวโน้มตลาดวันนี้  

คาดดัชนีวันนี้มีโอกาสอ่อนตัวลงตามทิศทางตลาดต่างประเทศ โดยมีแรงกดดันจากถ้อยแถลงของประธานเฟด ที่ส่งสัญญาณว่าเฟดอาจจะปรับขึ้นดอกเบี้ยอีกหากจำเป็น ขณะที่ราคาน้ำมันดิบ WTI ที่ดีดตัวขึ้นช่วยพยุงหุ้นกลุ่มพลังงาน มองกรอบดัชนีในวันนี้ที่ 1,570-1,590 จุด

กลยุทธ์การลงทุน    

• หุ้น mai เด่นปี 66 : SPA D CEYE AU
• หุ้นเชื่อมโยงการเมือง : TKS SIRI PR9 SC STEC STPI
• BOI ส่งเสริมการลงทุนชิ้นส่วน EV : EA GPSC BCP DELTA PIMO FPI
• หุ้นปันผลดี : ADVANC TISCO SCB PT SMIT
• จำนวนนักท่องเที่ยวปรับตัวเพิ่มขึ้น : AOT BAFS AAV BA MINT CENTEL ERW

หุ้นรายงานพิเศษ  

AURA – ปี 66 เร่งขยายสาขาและรุกสินเชื่อทองคำ
Bloomberg consensus 19.34 บาท

•รายได้ 4Q65 เท่ากับ 8,201 ลบ. +9%YoY, +18%QoQ และกำไร 212 ลบ. -6%YoY, +90%QoQ สาเหตุมาจากไตรมาส 4 เข้าสู่ช่วง High season หนุนยอดขายทองคำและเพชรปรับตัวขึ้น สอดคล้องกับการบริหารสต็อกทองคำในภาวะราคาทองคำขาขึ้นหนุนอัตรากำไรขั้นต้นปรับตัวดีขึ้นจาก 3Q65 ที่ระดับ 7.9% เป็น 8.9% ใน 4Q65 ขณะที่กำไรทั้งปี 65 เท่ากับ 708 ลบ. +20%YoY เนื่องจากเศรษฐกิจในประเทศฟื้นตัวต่อเนื่องจากปี 64 หนุนยอดขายทองคำและเพชรเพิ่มขึ้น

•ผู้บริหาร คาดรายได้ปี 66 เติบโต 12-15% มาจากการขยายสาขา Modern trade เพิ่มขึ้น 64 สาขา แตะระดับ 330 สาขา ขณะที่ธุรกิจสินเชื่อทองคำในไทยเติบโตต่อเนื่อง มีมูลค่าราว 1.3 แสนล้านบาท บริษัทจึงตั้งเป้ารุกสินเชื่อทองคำผ่านแบรนด์ “ทองมาเงินไป” โดยปี 65 ปล่อยสินเชื่อไปแล้วกว่า 1.9 พันล้านบาท คิดเป็น 1.5% ของมูลค่าตลาดทั้งหมด ด้วยส่วนแบ่งการตลาดที่ยังต่ำ มองเป็นโอกาสจึงเร่งขยาย 30 สาขาทั่วประเทศ คาดปี 66 ปล่อยสินเชื่อทองคำราว 2.7 พันล้านบาท +42%YoY

•ความเห็น ฝ่ายวิจัยมีมุมมองเป็นบวกต่อผลประกอบการ 1Q66 เนื่องจากราคาทองคำปรับตัวขึ้นระดับ +7%YTD หนุนปริมาณการซื้อขายทองคำในประเทศฟื้นตัวต่อเนื่อง อีกทั้งบริษัทมุ่งเน้นธุรกิจสินเชื่อทองคำที่มีอัตรากำไรขั้นต้นสูงระดับ 10-15% คาดหนุนอัตรากำไรขั้นต้นของบริษัทปรับตัวขึ้น ทั้งนี้ราคาหุ้นปรับตัวขึ้นมา +5%YTD ทำให้หุ้นซื้อขายที่ P/E 35 เท่า สูงกว่าค่าเฉลี่ยของกลุ่มที่ระดับ 17 เท่า ขณะที่ราคาหุ้นปัจจุบันมี upside เพียง +7% เราจึงแนะนำ “ซื้อเมื่ออ่อนตัว”

หุ้นมีข่าว

(+) BA (Bloomberg consensus 14.65 บาท) จับตาผลงานปี 2566 พลิกบวก รับอานิสงส์ท่องเที่ยวฟื้น หนุนอัตราการขนส่งผู้โดยสารไตรมาสแรกพุ่ง 80% ใกล้เคียงเป้าหมายทั้งปีที่วางไว้ และมีเที่ยวบินกว่า 48,000 เที่ยวบิน คาดปริมาณขนส่งผู้โดยสารอยู่ที่ 4.4 ล้านราย ปักธงรายได้ปีนี้ 1.5 หมื่นล้านบาท กางแผนเปิด 2 เส้นทางการบินใหม่ เล็งเช่าเครื่องบินใหม่เข้าฝูงเพิ่มอีกราว 2-3 ลำ (ที่มา ทันหุ้น)

(+) ILINK (Bloomberg consensus - บาท) คว้างานเคเบิลใต้น้ำ เกาะสมุย มูลค่าประมาณ 1,800 ล้านบาท คาดเซ็นสัญญาปลายไตรมาส 2 หรือต้นไตรมาส 3 ปีนี้ ขณะที่เตรียมยื่นประมูลงาน สายส่งแรงสูง พัทยา ชลบุรี มูลค่าราว 300 ล้านบาท (ที่มา ทันหุ้น)

(+) HL (Bloomberg consensus - บาท) บิ๊ก HL "ภก.ธัชพล ชลวัฒนสกุล ส่งซิกผลงานโค้งแรกสดใส โชว์สาขาทั้งหมด 36 สาขา เร่งเครื่องเปิดเพิ่มอีก 12 แห่ง ส่งร้านยา "Pharmax" และ "iCare" ค่าฝุ่น PM 2.5 ดันยาป้องกันโรคภูมิแพ้พุ่ง ปักธงรายได้ปี 2566 โต 20% ลุยชิงมาร์เก็ตแชร์เพิ่ม (ที่มา ทันหุ้น)

(+) CHAYO (Bloomberg consensus 11.10 บาท) ดีลซื้อหนี้สถาบันการเงิน 2 ดีลใหม่ มูลค่าหลักพันล้านบาท คาดสรุปได้เดือนพฤษภาคมนี้ ด้าน NPA เนื้อหอม ลูกค้าใหม่เจรจาซื้อเพียบ คาดขายแปลงใหญ่ใน Q2/2566 (ที่มา ทันหุ้น)