ตลาดหุ้นไทยมีแนวโน้มฟื้นตัวเป็นวันแรก
Today’s dominant ideas
คาด SET Index ฟื้นตัว โดยมีแนวต้าน 1,530/1,544 จุด แนวรับ 1,515/1,510 จุด นอกจากโอกาสเกิด Technical Rebound ทางเทคนิค หลัง RSI อยู่ในระดับ Oversold อย่างรุนแรงแล้ว ตลาดยังผ่อนคลายความกังวลต่อประเด็นเสถียรภาพธนาคารสหรัฐฯ หลังไม่มีประกาศปิดธนาคารกลาง-เล็กเพิ่มเติม จากปัญหาสภาพคล่อง และอัตราเงินเฟ้อสหรัฐฯ ในเดือน ก.พ. 2023 ชะลอตัวตามคาด ทำให้ตลาด (CME FedWatch Tool) เพิ่มโอกาสเป็น 79.7% ที่เฟดจะปรับอัตราดอกเบี้ยขึ้น 0.25% เป็น 4.75-5.00% ในการประชุม FOMC เดือน มี.ค. 2023 ดังนั้น กลยุทธ์การลงทุนวันนี้ แนะนำ ซื้อคืนหุ้นกลุ่มที่ร่วงแรง ในกลุ่มสถาบันการเงิน และ Re-opening รับ Sentiment เชิงบวกจากการฟื้นตัวของตลาดหุ้นต่างประเทศ
ความปั่นป่วนของภาคธนาคารสหรัฐฯ ผนวกกับอัตราเงินเฟ้อเริ่มชะลอแรงบวก ทำให้เราไม่เห็นความจำเป็นที่เฟดต้องดำเนินนโยบายการเงินเข้มงวด (less hawkish) โดยคาดว่าจะปรับดอกเบี้ยขึ้น 0.25% ในการประชุมสัปดาห์หน้า นอกจากนี้ สัญญาณการอ่อนตัวของภาคแรงงานและภาคการบริโภค จะลดแรงกดดันการเร่งตัวของเงินเฟ้อในช่วงเวลาที่เหลือของปี โดยเราประเมินว่า อัตราเงินเฟ้อจะทยอยอ่อนตัวลง จนมาแตะระดับ 4.20% เมื่อสิ้นสุดปี 2023E (รูปขวา) ทำให้เฟดไม่จำเป็นต้องคงดอกเบี้ยระดับสูงไว้นาน หากต้องการให้อัตราผลตอบแทนที่แท้จริง (ส่วนต่างระหว่างดอกเบี้ยนโยบายและเงินเฟ้อ) เป็นบวก
Strategic daily picks
BBL ปิด 148.50 บาท/แนวรับ 147.50 บาท แนวต้าน 154.00 บาท
ทางเทคนิคราคาหุ้นมีรูปแบบ Double bottom ขณะที่ RSI ลดลง สู่ระดับ Oversold ทำให้ราคาหุ้นมีโอกาสเกิด Technical rebound จากแรงซื้อคืนหุ้นกลุ่มธนาคาร
SAWAD ปิด 48.25 บาท/แนวรับ 47.75 บาท แนวต้าน 50.50 บาท
มีโอกาสฟื้นตัวทางเทคนิค หลังราคาปรับตัวลงมาทดสอบแนวรับสำคัญที่ 48.25 บาท และ RSI ต่ำกว่า 30 บ่งชี้ว่าราคาหุ้นอยู่ในระดับ Oversold
AOT ปิด 66.25 บาท/แนวรับ 65.50 บาท แนวต้าน 68.25 บาท
การเปิดให้ขอวีซ่าสำหรับการเดินทางไปยังประเทศจีน เริ่มวันที่ 15 มี.ค. 2023 จะเป็นโอกาสการเพิ่มจำนวนเที่ยวบินไทย-จีน
