ขึ้นในกรอบจำกัด

คาดดัชนียังคงไร้ปัจจัยใหม่เข้าหนุน ขณะที่จำนวนผู้ป่วยโควิด-19 รายใหม่ภายในประเทศยังเพิ่มขึ้นต่อเนื่อง โดยดัชนี SET Index ปิดตลาดที่ 1,539.85 จุด 3.36 จุด 0.22% มูลค่าการซื้อขาย 90,117 ลบ. ต่างชาติ +804.21 ลบ. TFEX -7,119 สัญญา ตราสารหนี้ -3,005 ลบ.

ปัจจัยบวก

+ดัชนีดาวโจนส์ปิดเพิ่มขึ้น 60.00 จุด +0.19% จากความหวังว่ารัฐบาลสหรัฐชุดใหม่จะออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจครั้งใหญ่ แต่กังวลว่าการพุ่งขึ้นของ bond yield สหรัฐ อาจเป็นสาเหตุที่ทำให้ FED ชะลอซื้อสินทรัพย์
+ราคาน้ำมันดิบ WTI ปิดเพิ่มขึ้น 96 เซนต์ +1.8% ปิดที่ $53.21 ต่อบาร์เรล ขานรับข่าวซาอุฯสมัครใจปรับลดกำลังการผลิตน้ำมัน 1 ล้านบาร์เรล/วัน และคาดการณ์ว่าสต็อกน้ำมันดิบสหรัฐจะลดลงอีกเป็นสัปดาห์ที่ 5
+ครม.ขยายเวลา"เราเที่ยวด้วยกัน" ถึง เม.ย.64
+นายกฯ จัดแพ็คเกจใหญ่แจกเงิน-ลดค่าใช้จ่ายเยียวยาผลกระทบโควิด-19 รอบใหม่
+ เงินบาทเริ่มกลับมาแข็งค่าหลัง fundflow นักลงทุน ต่างชาติโฟกัสตลาดเอเชียมากขึ้น เช้าเปิด 30.04 ฿/USD
+FETCO เตรียมเสนอให้ดึงกองทุน SSF กลับมาอีก

ปัจจัยลบ

-/+ สหรัฐเผยตัวเลขการเปิดรับสมัครงานลดลง 105,000 (-4.4%) ตำแหน่งในเดือนพ.ย. อัตราการจ้างงานเพิ่มขึ้น 4.2%
-WHO วิตก หลังญี่ปุ่นพบไวรัสโควิดสายพันธุ์ใหม่แตกต่างจากอังกฤษ-แอฟริกาใต้
-สหรัฐเผยดัชนีความเชื่อมั่นธุรกิจขนาดย่อมต่ำกว่าคาดในเดือนธ.ค.
-จำนวนผู้ติดเชื้อโควิด-19 รายใหม่ภายในประเทศยังเพิ่มขึ้นต่อเนื่องใน 58 จังหวัด
+ดัชนีเซี่ยงไฮ้คอมโพสิตปิดพุ่งขึ้น 76.84 จุด +2.18%
+ดัชนีนิกเกอิปิดเพิ่มขึ้น 25.31 จุด +0.09% เช้าเปิดบวกแล้วติดลบการขยายภาวะฉุกเฉินในอีก 7 จังหวัด

แนวโน้มตลาดวันนี้

คาดดัชนีตลาดหุ้นไทยมีโอกาสปรับตัวขึ้นในกรอบจำกัด จากความหวังว่ารัฐบาลสหรัฐชุดใหม่ภายใต้การนำของนายโจ ไบเดน จะออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจครั้งใหญ่ และมีแรงหนุนจากราคาน้ำมันดิบ WTI ที่ปรับตัวขึ้นต่อเนื่อง ขณะที่ปัจจัยในประเทศได้ผลบวกจากครม.มีมติออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจเพิ่มเติม คาดดัชนีเคลื่อนไหวในกรอบ 1,525-1,550 จุด

กลยุทธ์การลงทุน

• หุ้นได้ประโยชน์จากการ Work from home : ADVANC DTAC TRUE JAS COM7 SIS SYNEX VCOM IIG AS YGG
• Defensive และได้ผลดีจากนโยบายไบเดน : BGRIM GPSC
• Laggard play : ADVANC INTUCH BBL
• Value play : STANLY IRC TSC JUBILE XO BIZ SKN LALIN HARN
• หุ้นเด่น IAA : ADVANC BDMS CPALL KBANK PTTGC

หุ้นรายงานพิเศษ

- คาดกำไรปี 63 ต่ำกว่าปี 62 เนื่องจากคชจ.สำรองหนี้สูญเพิ่มขึ้น และคาดจ่ายปันผลต่ำกว่าปี 62 ตามเกณฑ์ BOT ที่ให้จ่ายไม่เกินอัตราที่จ่ายในปี 62 และไม่เกิน 50% ของกำไรปี 63

- NPL อาจสูงขึ้นจากโควิด-19 ระลอกใหม่และศก.ชะลอตัว

+ ราคาหุ้นกลุ่มธนาคารถูกกว่าในอดีต PBV 0.68x จากระดับสูงสุด 2.04x ในปี 55 ราคาที่ปรับลงมากทำให้ yield สูงขึ้นมาก (ในอดีตหุ้นแบงก์ใหญ่ yield 1-2% KTB yield สูงสุดที่ 4% แบงก์เช่าซื้อ yield 7-8%)

√ ให้น้ำหนัก Neutral กลุ่มธนาคารเนื่องจากเป็น laggard และราคาอยู่ในจุดต่าสุด Top Pick: BBL TISCO

หุ้นมีข่าว

(-) THAI (Bloomberg Consensus 2.12 บาท) แผนฟื้นฟู “การบินไทย” (THAI) สะดุด หลัง “ฟินันซ่า” เอฟเอไม่ต่อสัญญาทำแผน ส่งผลแผนปรับโครงสร้างหนี้ และแผนด้านธุรกิจไร้ความคืบหน้า โดยเฉพาะแผนธุรกิจ เจอขวางจาก “พีระพันธุ์” มักสวนมติเสียงส่วนใหญ่ทุกเรื่อง ส่วนอีวายฯ กร่างสุดๆ ด้าน “ชาญศิลป์” ลั่น! พร้อมเดินหน้าต่อ (ที่มา ข่าวหุ้น)

(+) RT (Bloomberg Consensus - บาท) แจ้งข่าวดี! เดือน ม.ค. 64 คว้างานใหม่ 8 โครงการ มูลค่ารวมกว่า 280 ล้านบาท ดันแบ็กล็อกพุ่ง 4,600 ล้านบาท ฟากซีอีโอ “ชวลิต” ลั่นเป้ารายได้ปี 64 โต 20% จากปี 63 คาดทำได้ 2,800 ล้านบาท คาดผลงานปี 63 กำไรทำนิวไฮ โบรกฯ เชียร์ “ซื้อ” เป้าราคา 2.70 บาท (ที่มา ข่าวหุ้น)

(+) INET (Bloomberg Consensus - บาท) รับบริการ Cloud Service ดีมานด์สูง ชี้ธุรกิจไอทีโดดเด่นเป็นปัจจัยดันเศรษฐกิจ วางหมากเร่งขยายทั้งการพัฒนา Platform Service เดินหน้าขายกอง REIT มีนาคม-เมษายน หนุนสภาพคล่องเพิ่ม ชี้ สวทช.ถือหุ้นมากขึ้นตอกย้ำการพัฒนานวัตกรรม โบรกมองกำไรแท้จริง 2 ปีจากนี้เติบโตสูง 39% Cloud-Big Data ฮอต (ที่มา ทันหุ้น)

(+) BCH (Bloomberg Consensus 24.68 บาท) รายได้จากการตรวจโควิด-19 และการที่โรงพยาบาลในเครือ 13 แห่งเป็น AHQ รวมถึงร่วมมือกับ 16 โรงแรมเป็นสถานกักกันโรค ช่วยหนุนผลงานครึ่งปีแรก พร้อมกับมีการรับรู้รายได้โรงพยาบาลแห่งใหม่เพิ่ม ดันผลงานทั้งปีเติบโตตามเป้า 10-15% คาดไตรมาส 2/2564 เปิดโรงพยาบาลใหม่ที่เวียงจันทน์ พร้อมศึกษาศูนย์มะเร็ง วางงบลงทุนรองรับ 100 ล้านบาท (ที่มา ทันหุ้น)

ปัจจัยจับตา

ในประเทศ

12 ม.ค. ประชุมครม.พิจารณามาตรการเยียวยผลกระทบจากการแพร่ระบาดของไวรัสโควิด-19 กระทรวงการคลังเตรียมเสนอมาตรการทางการเงิน ของสถาบันการเงินเฉพาะกิจ เกี่ยวกับการพักหนี้และการออกสินเชื่อเพื่อเติมทุน เพื่อช่วยเหลือผู้ที่ได้รับผลกระทบจากโควิดระลอกใหม่ โดยเฉพาะใน 28 จังหวัดพื้นที่ควบคุมสูงสุด

สัปดาห์ที่ 2 หุ้นธนาคารส่งงบการเงินประจำปี 63
              สภาธุรกิจตลาดทุนไทย แถลงดัชนีความเชื่อมั่นนักลงทุน
              สภาผู้ส่งออกแถลงสถานการณ์การส่งออก

29 ม.ค. ธปท.รายงานภาวะเศรษฐกิจไทย

3 ก.พ. ประชุมกนง.นัดแรก

ต่างประเทศ

12 ม.ค. ญี่ปุ่น เปิดเผยดุลบัญชีเดินสะพัด
           สหรัฐ เปิดเผยดัชนีความเชื่อมั่นของธุรกิจขนาดย่อมเดือนธ.ค. ตัวเลขการเปิดรับสมัครงานและอัตราการหมุนเวียนของแรงงาน (JOLTS) เดือนพ.ย.
           อียู เปิดเผยการผลิตภาคอุตสาหกรรมเดือนพ.ย.
            สหรัฐ เปิดเผยอัตราเงินเฟ้อเดือน ธ.ค. สต็อกน้ามันรายสัปดาห์ รายงานสรุปภาวะเศรษฐกิจ หรือ Beige Book จากธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด)(เช้าวันที่ 14 ม.ค.)

14 ม.ค. ญี่ปุ่นเปิดยอดสั่งซื้อเครื่องจักรเดือนพ.ย.
           จีนเปิดเผยดุลการค้าเดือนธ.ค.
           ยอดการลงทุนโดยตรงจากต่างประเทศ (FDI) เดือนธ.ค. ยอดขายรถเดือนธ.ค. ยอดปล่อยกู้สกุลเงินหยวนเดือนธ.ค.
           สหรัฐ เปิดเผย จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์ ราคานำเข้าและราคาส่งออกเดือนธ.ค.

20 ม.ค. พิธีสาบานตนรับตำแหน่งของว่าที่ปธน.สหรัฐของนายโจ ไบเดน