มีโอกาสปรับขึ้นทดสอบ 1625-1635 จุด

หุ้นสหรัฐฯ ทรงตัวหลังตัวเลขเศรษฐกิจอ่อนแอกว่าคาด ทั้งยอดสั่งซื้อสินค้าคงทน (ตัวเลข ต.ค. -4.4% YoY) และความเชื่อมั่นผู้บริโภค (พ.ย.ที่ 97.5 จากเดือนต.ค.ที่ 98.6) อย่างไรก็ตามค่าเงินสหรัฐฯที่อ่อนลง ประกอบกับมุมมองการขึ้นดอกเบี้ยของสหรัฐฯ ที่อาจชะลออัตราการขึ้นในปี 2562 คาดส่งผลบวกต่อจิตวิทยาการลงทุนในตลาดเกิดใหม่และหุ้นโลก โดยเฉพาะหากสหรัฐฯและจีนบรรลุข้อตกลงที่ช่วยคลี่คลายความขัดแย้งสงครามการค้าก่อนการประชุม G20 ในสัปดาห์หน้า

ตลาดหุ้นไทยฟื้นตัวขึ้นจากจุดเสี่ยงซื้อทางกลยุทธ์ที่ 1584-1600 จุด โดยได้แรงหนุนทางจิตวิทยาจากตัวเลขส่งออก ต.ค. ที่กลับมาเติบโตเป็นบวกและดีกว่าคาดที่ 8.4% YoY (คาดการณ์: 4.00% YoY) ส่งผลให้มีแรงซื้อกลับในหุ้นกลุ่มธนาคาร ขณะที่หุ้นพลังงานตัวใหญ่ลงมาถึงจุดซื้อสำคัฐที่เราสื่อสารกับนักลงทุนในช่วง 1 เดือนที่ผ่านมา ทั้ง PTT (47-48) และ PTTEP (125-130) เราประเมินราคาน้ำมันดิบ West Texas มีโอกาสฟื้นตัวจากระดับ 53-54 เหรียญสหรัฐฯ/บาร์เรล จะเป็นปัจจัยที่หนุนการฟื้นตัวของหุ้นไทยขึ้นทดสอบ 1625-1635 จุด แม้อาจจะมีความผันผวนจากปัจจัยต่างๆ แต่เรามองหุ้นขนาดใหญ่พื้นฐานดีหลายตัว เข้าสู่จุดซื้อหรือทยอยสะสม

เลือกลงทุนรายตัว (selective buy) ในหุ้นกลุ่มที่ได้ประโยชน์จากอัตราดอกเบี้ยขาขึ้น BBL, KTB, SCB // การบริโภค-การลงทุนภายในประเทศ ROBINS, STEC, ATP30* // ปันผลสูง GUNKUL*, EGCO*, ADVANC, DRT // รวมถึงหุ้นที่น่าสนใจอื่นๆ DOD*, GUNKUL* // พลังงาน PTT, PTTEP, BCP // เก็งกำไรหุ้นที่ลงแรงก่อนหน้า CBG, TOA

Investment Theme หุ้นใหญ่และกลุ่มหุ้นเลือกตั้ง BBL, KTB, STEC, CPALL, AMATA/ หุ้นเล็กที่น่าสนใจ GUNKUL*, DTC*, EASTW*, AEONTS* / หุ้นกระแสเงินสดมั่นคง-ปันผล TPCH*, TPIPP*, CPNREIT*, JASIF*, PSH, SPF*, EA*, BCPG / หุ้นพลังงาน ทยอยซื้อเมื่ออ่อนตัว PTT, PTTEP

ภาพรวมกลยุทธ์: การดีดตัวจากจุดซื้อเชิงกลยุทธ์ที่ 1584-1600 จุด คาดมีโอกาสปรับขึ้นทดสอบ 1625-1635 จุด เป็นอย่างน้อย คาดการคลี่คลายสงครามการค้าถ้าเกิดขึ้นจะเปิดอัพไซต์ให้ตลาดขึ้นทดสอบ 1680 จุด อีกครั้ง// หุ้นแนะนำวันนี้ PTT, EGCO, GUNKUL* /เก็งกำไร AAV* (เป้า 4.40 ตัดขาดทุน 3.86), BCP (เป้า 35 ตัดขาดทุน 31.25)

แนวรับ 1611 / แนวต้าน : 1625-1635 จุด สัดส่วน : เงินสด 30% : พอร์ตหุ้น 70%

ประเด็นการลงทุน

ส่งออกโตดีกว่าคาด – พาณิชย์ รายงานตัวเลขส่งออกเดือน ต.ค. โต 8.7% yoy สูงกว่าตลาดคาดที่ 4.0% yoy ขณะที่ยอด 10 เดือน (10M61) โต 8.19% yoy ส่งผลให้ยอดดุลการค้าเกินดุล 2.56 พันล้านเหรียญฯ

ต่างชาติเที่ยวไทย ต.ค.61 หดตัว 0.51% – ยอดนักท่องเที่ยวต่างชาติเดือน ต.ค. หดตัวลง 0.51% yoy โดยเป็นผลจากมาจากการหดตัวของนักท่องเที่ยวจีนเป็นหลัก

AOT – บอร์ด AOT สั่งชะลอโครงการเทอร์มินอล 2 สุวรรณภูมิ จนกว่าจะได้ข้อสรุป พร้อมเสนอครม.พิจารณาโครงการรันเวย์ 3 ส่วนขยายฝั่งตะวันตก

AMATA-EASTW – AMATA ลงนามสัญญาซื้อขายน้ำอุตสาหกรรมจาก EASTW ระยะยาว (30 ปี) หวังเพิ่มศักยภาพการให้บริการลูกค้าในนิคมฯ

ประเด็นติดตาม: 26-30 พ.ย. – รับสมัคร สว., 28 พ.ย. – US GDP 3Q61 / 30 พ.ย. – ดุลการค้าไทย, ประชุม G20

(* หมายถึง หุ้นทางกลยุทธ์ ซึ่งอาจมีคำแนะนำต่างกับพื้นฐาน หรือที่ไม่ ได้อยู่ในการวิเคราะห์ของ UOBKH ซึ่งนักลงทุนควรพิจารณาตั้งจุดตัดขาดทุน 3-5% ของราคาที่เข้าซื้อ)