ติดตามการเลือกตั้งกลางเทอมสหรัฐฯ และผลการคว่ำบาตรอิหร่าน

แต่นักลงทุนจับตาการเลือกตั้งส.ส.และส.ว.กลางเทอมสหรัฐฯที่อาจส่งผลกระทบกับอำนาจในการบริหารประเทศของปธน.ทรัมป์ ปัจจุบันพรรครีพับริกันครองเสียงข้างมากทั้งในสภาผู้แทนราษฎร และวุฒิสภา แต่จากผลการหยั่งคะแนนนิยมล่าสุดมีแนวโน้มว่าพรรคเดโมแครตจะได้เสียงข้างมากในสภาผู้แทนฯ ส่วนรีพับริกันครองเสียงข้างมากในวุฒิสภา ทำให้ตลาดกังวลว่าการอนุมัติงบประมาณตามที่ฝ่ายบริหารหรือปธ.ทรัมป์ต้องการจะมีความยากลำบากขึ้น อย่างไรก็ตามมุมมองเชิงบวกต่อผลลัพธ์การเลือกตั้งในกรณีนี้คือการคาดการณ์ว่าสงครามการค้าจะทยอยลดความรุนแรงลง

สำหรับตลาดหุ้นไทย ดัชนีช่วงสั้นอาจเผชิญแรงขายทำกำไรสลับหลังราคาขึ้นมาแรงและเร็วก่อนปรับขึ้นทดสอบ 1700 จุด ภาพระยะสัปดาห์เราประเมินทิศทางตลาดถูกกำหนดโดยปัจจัยต่างประเทศเป็นหลัก โดยเฉพาะการเลือกตั้งกลางเทอมสหรัฐฯที่จะทราบผลในวันอังคารนี้ ขณะที่ผลการดำเนินงานบจ.ส่วนใหญ่ที่ยังแข็งแกร่ง รวมถึงหุ้นหลายตัวที่ยังมี valuation ที่ถูกจะเป็นปัจจัยสนับสนุนการฟื้นตัวอย่างค่อยเป็นค่อยไปของตลาดต่อไป กลยุทธ์การลงทุนตราบใดที่ดัชนีไม่หลุดลงต่ำกว่า 1660 จุด ยังคงแนะนำถือต่อ โดยเน้น selective buy ในหุ้นพื้นฐานดีหรือหุ้นที่มีแนวโน้มรายงานกำไรเป็นบวก ขณะที่หุ้นค้าปลีกคาดได้รับปัจจัยบวกจากการบริโภคที่ฟื้นตัว การเข้าสู่ช่วง High season รวมถึงมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจช่วงปลายปี รอตั้งรับเมื่อราคาอ่อนตัว CPALL, BJC*, ROBINS

Investment Theme หุ้นใหญ่และกลุ่มหุ้นเลือกตั้ง BBL, SCB, STEC, CPALL, AMATA/ หุ้นเล็กที่น่าสนใจ GUNKUL*, DTC*, EASTW*, AEONTS* / หุ้นกระแสเงินสดมั่นคง-ปันผล CPNREIT, CPN, PSH, AP, SPF*, EA, BCPG

ภาพรวมกลยุทธ์: ผันผวน 1660-1685 ก่อนปรับขึ้นสดสอบ 1700 จุด เก็งกำไรเน้นหุ้นพื้นฐานดี หรือที่คาดเดาผลประกอบการได้ เลี่ยงหุ้นที่พื้นฐานไม่แข็งแกร่ง // หุ้นแนะนำวันนี้ AEONTS, CPF, GUNKUL /เก็งกำไรสั้น GFPT (เป้า 17.00 ตัดขาดทุน 14.40), JWD (เป้า 8.90 ตัดขาดทุน 7.40)

แนวรับ 1660 / แนวต้าน : 1680-1700 จุด สัดส่วน : เงินสด 30% : พอร์ตหุ้น 70%

ประเด็นการลงทุน

ตัวเลขการจ้างงานหนุนค่าเงินเหรียญฯ – สหรัฐฯรายงานตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรเดือน ต.ค.เพิ่มขึ้นมากกว่าคาด โดยเพิ่มขึ้น 250,000 ตำแหน่ง สูงกว่าตัวเลขคาดการณ์ที่ 190,000 ตำแหน่ง ขณะที่ ส่วนอัตราการว่างงานทรงตัวที่ระดับ 3.7% ต่ำสุดในรอบ 49 ปี

สหรัฐฯขาดดุลต่อสูงสุดในรอบ 7 เดือน – กระทรวงพาณิชย์สหรัฐฯเผยตัวเลขขาดดุลการค้าเดือน ก.ย. เพิ่มขึ้น 1.3% สู่ระดับ 5.40 หมื่นล้านฯ สูงสุดในรอบ 7 เดือน และสูงกว่าตัวเลขคาดการณ์ที่ระดับ 5.36 หมื่นล้านฯ

สหรัฐฯตัดสิทธิ GSP ไทย 11 รายการ – ไทยถูกตัดสิทธิพิเศษทางภาษี (GSP) ซ้ำ 11 รายการ อย่างไรก็ตาม ในภาพรวมคาดกระทบต่อการส่งออกสินค้าไทยไม่มาก เนื่องจากสินค้าไทยยังได้สิทธิ์ จีเอสพี จากสหรัฐกว่า 3 พันรายการ

ผลสำรวจชี้ รีพับลิกันอาจเสียที่นั่งในสภาล่าง – ผลสำรวจเบื้องต้นบ่งชี้ว่าพรรคเดโมแครตมีโอกาสครองเสียงข้างมากในสภาล่าง (สส.) ขณะที่สภาสูง (สว.) เสียงส่วนใหญ่คาดว่าจะยังเป็นของพรรครีพับบลิกัน ซึ่งหากผลโหวตเป็นไปตามที่กล่าวข้างต้นจะส่งผลให้ค่าเงินเหรียญฯมีทิศทางอ่อนค่าลงและเป็นปัจจัยหนุนเชิงบวกต่อจิตวิทยาการลงทุนของกลุ่มตลาดเกิดใหม่ (EMs) ในระยะสั้น

ประเด็นติดตาม: 6 พ.ย. – เลือกตั้งกลางเทอมสหรัฐฯ / 8 พ.ย. – ตัวเลขดุลการค้าจีน / 9 พ.ย. – ประชุมนโยบายการเงินสหรัฐฯ (FOMC) / 30 พ.ย. – ประชุม G20

(* หมายถึง หุ้นทางกลยุทธ์ ซึ่งอาจมีคำแนะนำต่างกับพื้นฐาน หรือที่ไม่ ได้อยู่ในการวิเคราะห์ของ UOBKH ซึ่งนักลงทุนควรพิจารณาตั้งจุดตัดขาดทุน 3-5% ของราคาที่เข้าซื้อ)