BCP ซื้อ, TOP ถือ, SAWAD ยันเกณฑ์ใหม่คุมลิสซิ่งไม่กระทบกำไร-รายได้
BCP แนะนำ ซื้อ ราคาเป้าหมาย 42 บาท
ราคาหุ้น BCP ได้ปรับตัวลงมาในช่วง 6 เดือนที่ผ่านมาเราเชื่อว่าปัจจัยเชิงบวกในระยะ 12 เดือร รวมถึงการฟื้นตัวของผลประกบการ qoq จากฐานที่ต่ำใน 2Q18 และแผนการจดทะเบียน BBGI ใน 4Q18 รวมถึง Potentil upside จาก E&P projects ปัจจุบัน BCP ได้ซื้อขายกันอยู่ในระดับ 8X 2561F PE และ 1.0X P/B และผลตอบแทนจากเงินปันผลในระดับ 6.3% ยังคงคำแนะนำ ซื้อ Target price 42 บาทต่อหุ้น
TOP แนะนำ ถือ ราคาเป้าหมาย 82 บาท
ผลกระทบจาก clean fuel project ไม่ได้มีผลรุนแรงต่อ TOP เนื่องจากต้องใช้เวลา 4 ปีเพื่อที่จะสร้างโรงงาน จากการวิเคราะห์เบื้องต้นของเรา เชื่อว่าผลประกอบการของ TOP จะเติบโตเพิ่มขึ้น 7-8 พันล้านบาทต่อปี เมื่อโครงการดังกล่าวในเริ่มดำเนินการใน 2Q23 โดยตั้งแต่เราปรับ Downgrade TOP ในเดือนกุมภาพันธ์ 18 ราคาหุ้นได้ปรับลดลงมา 26% ซึ่งได้สะท้อนผลกระทบเชิงลบทั้งหมดไปเรียบร้อยแล้ว ยังคงคำแนะนำ ถือ Target price 82 บาทต่อหุ้น
SAWAD
SAWAD ยันเกณฑ์ใหม่คุมลิสซิ่งไม่กระทบกำไร-รายได้ จ่อเพิ่มเป้าสินเชื่อปีนี้จากเดิมคาดโต 20-30%
บริษัท ศรีสวัสดิ์ คอร์ปอเรชั่น จำกัด (มหาชน) หรือ SAWAD ยันเกณฑ์ใหม่คุมธุรกิจเช่าซื้อ ซึ่งมีผลบังคับใช้ตั้งแต่ 1 ก.ค.61 ไม่กระทบรายได้-กำไร เหตุปัจจุบันมีสัดส่วนธุรกิจเช่าซื้อ 15% ของพอร์ตทั้งหมด และคิดดอกเบี้ยตามกฎหมาย พร้อมจ่อเพิ่มเป้าสินชื่อปีนี้ใหม่ จากเดิมคาดโต 20-30% หลัง 6 เดือนแรกเติบโตมากกว่าที่คาด พร้อมเดินหน้าขยายสาขาทั่วประเทศ
TOP
TOP ใช้เงิน 1.6 แสนลบ. ลงทุนโครงการพลังงานสะอาด เพิ่มศักยภาพการแข่งขัน
บริษัท ไทยออยล์ จำกัด (มหาชน) หรือ TOP แจ้งการลงทุนโครงการพลังงานสะอาด (Clean Fuel Project หรือ CFP) เพื่อเพิ่มศักยภาพในการแข่งขันของบริษัทฯ ด้วยการปรับปรุงประสิทธิภาพกระบวนการผลิต เพื่อเพิ่มคุณค่าผลิตภัณฑ์ ซึ่งเป็นมิตรกับสิ่งแวดล้อม และขยายกำลังการกลั่นน้ำมันเพื่อเพิ่มความยืดหยุ่นทำให้สามารถกลั่นน้ำมันดิบได้มากและหลากหลายชนิดขึ้น ก่อให้เกิดการประหยัดด้านขนาด (Economies of Scale) และลดต้นทุนวัตถุดิบ นอกจากนี้ยังช่วยเสริมสร้างความมั่นคงด้านพลังงานและสนับสนุนการขับเคลื่อนเศรษฐกิจของประเทศในระยะยาวอีกด้วย โดยโครงการมีมูลค่าการลงทุนประมาณ 4,825 ล้านเหรียญสหรัฐฯ หรือประมาณ 160,279 ล้านบาท และมีประมาณการดอกเบี้ยระหว่างก่อสร้าง 151 ล้านเหรียญสหรัฐฯ หรือประมาณ 5,016 ล้านบาท
