อ่อนตัวอย่าอ่อนใจ
SET วานนี้ปรับตัวลงแรงตอบรับตัวเลข GDP Q2/59 สหรัฐฯ ขยายตัวเพียง 1.2% ซึ่งต่ำกว่าคาดการณ์ค่อนข้างมาก รวมถึงแรงขายตามสัญญาณเทคนิคที่เข้าเขต Overbought กดดันให้ SET ปิดที่ 1,512.62 จุด (-11.45 จุด) Vol. 7.2 หมื่นลบ. โดย Foreign Net +752 ลบ. , Net TFEX -2,746 สัญญา
แนวโน้มตลาดหุ้นไทย
+ กกพ.เตรียมเปิดรับซื้อไฟฟ้าโซล่าร์ฟาร์ม 519 Mw. หน่วยราชการและสหกรณ์ฯ เฟส 2 ราวเดือน ส.ค.-ก.ย. 2559 แบ่งเป็นไฟฟ้าหน่วยราชการ 400 Mw และสหกรณ์การเกษตร 119 Mw
+ Fund Flow ยังคงไหลเข้าต่อเนื่อง ส่งผลให้ค่าเงินบาทแข็งค่าขึ้นล่าสุด 34.8 Bath/USD รวมถึง Foreign net buy 14 วันต่อเนื่องราว 3.8 หมื่นลบ.
+/- ตลาดหุ้นสหรัฐฯอ่อนตัวลงเล็กน้อย จากแรงกดดันราคาน้ำมันที่ทรุดตัวลง รวมถึงตัวเลขการใช้จ่ายด้านการก่อสร้างของสหรัฐเดือนมิ.ย. -0.6% MoM ต่ำสุดในรอบ 1 ปี
- ราคาน้ำมันปรับตัวลงล่าสุด 40.2 US/Barrel กังวล Oversupply จากข่าวโอเปกเพิ่มกำลังการผลิต รวมถึงจำนวนแท่นขุดเจาะของสหรัฐฯเพิ่มขึ้น
- โกลด์แมน แซคส์ คาดเฟดมีแนวโน้ม 65% ขึ้นอัตราดอกเบี้ย 1 ครั้งในปีนี้ โดยอาจปรับขึ้นดอกเบี้ยในเดือนก.ย.หรือธ.ค. และแนะขาย หุ้นทั่วโลก ช่วง 3 เดือนข้างหน้า เหตุราคาแพง,ผลประกอบการซบ
+/- 3 ส.ค.การประชุมกนง.คาดคงอัตราดอกเบี้ยที่ 1.5%
+ 4 ส.ค. การประชุม BOE คาดอาจลดดอกเบี้ยรวมถึงใช้ QE เพิ่มเติม
>> ภาวะตลาดหุ้นไทยยังคงได้ปัจจัยบวกจาก Fund Flow ต่างชาติที่ยังคงไหลเข้า อย่างไรก็ตามราคาน้ำมันที่ทรุดตัวลงแรง รวมถึงคาดการณ์ FED จะปรับขึ้นดอกเบี้ย 1 ครั้งในปีนี้เป็นแรงกดดันต่อทิศทางในระยะสั้น ดังนั้นประเมินว่า SET จะอ่อนตัวลงทดสอบแนวรับ 1,500 – 1,505 จุด
กลยุทธ์การลงทุน รอซื้อเล่นรีบาวด์แบบ Selective Buy
- 5 ส.ค. ประกาศผู้ผ่านเกณฑ์รอบแรกโรงไฟฟ้าชีวมวล 3 จังหวัดชายแดนภาคใต้จำนวน 36 Mw ( TPCH AGE )
- BANPU LANNA ราคาถ่านหินทำ High ต่อเนื่องล่าสุด 67.7 US/Tons
- BEM CK "รฟม." เตรียมชง "ครม." ขอเซ็น MOU กับ BEM เพื่อเปิดทางให้เข้าติดตั้งระบบเดินรถรอยต่อเตาปูน-บางซื่อเร็วที่สุด
- กลุ่มปันผลครึ่งปีโดดเด่น INTUCH ADVANC TCAP KKP SPALI
- หุ้นที่คาดว่าผลประกอบการจะเติบโตขึ้น GFPT PTG SYNTEC COM7 BCP BANPU KCE SGP TFG ACAP KOOL FSMART MONO ERW
Analyst Meeting
HMPRO ราคาปิด 9.95 บาท (อยู่ระหว่างทบทวนประมาณการและราคาเหมาะสม)
- 1H59 มีกำไรสุทธิ 1,857 ลบ. +20% เนื่องจาก 1) รายได้จากการขาย +11% จากการเติบโตของรายได้สาขาเก่าและการเปิดสาขาใหม่ 2) รายได้อื่น +18% โดยมีปัจจัยหนุนจากการเพิ่มพื้นที่เข่าของโฮมโปรสุวรรณภูมิในปี58 3) ดอกเบี้ยจ่ายลดลง10%
- การเปิดสาขาใหม่ยังทำได้ตามแผน ครึ่งหลังปีนี้โฮมโปรจะเปิดใหม่สาขาชลบุรี-บางเสร่ในเดือน ก.ย. อีก 2 สาขาจะเปิดใน Q4 เมกาโฮมเปิดแล้ว 1 สาขาที่หาดใหญ่ Q4 จะเปิดอีก 1-2 สาขา และราวเดือนธ.ค.จะเปิดสาขาที่ 2 ในมาเลเซีย ซึ่งจะเป็นปัจจัยหนุนรายได้ขายเติบโตต่อเนื่อง
- แนวโน้มกำไรครึ่งปีหลังมีแนวโน้มดีกว่าช่วงครึ่งปีแรกเนื่องจากมีช่วงไฮซีซั่นในไตรมาสสุดท้าย มีการเปิดไลน์สินค้าใหม่ home living เจาะกลุ่มลูกค้าหนุ่มสาว และการจัดทำรายการทีวี homepro makeover “ปรับบ้านเปลี่ยนชีวิต” จะช่วยเพิ่มรายได้ค่าบริการ
หุ้นมีข่าว
- ประเด็นบวก TPBI (ราคาปิด 14.90 ราคาเหมาะสม 18.00) ทุ่ม 800 ลบ.ขยายกำลังผลิตเท่าตัวคาดแล้วเสร็จพร้อมเดินเครื่องเฟสแรกปี 61 ซึ่งฝ่ายวิจัยได้รวมในประมาณแล้ว
- ประเด็นบวก PTG (ราคาปิด 27.75 ราคาConsensusสูงสุด 25.00) จะใช้เงิน 208.61 ลบ.ซื้อที่ดินพร้อมสิ่งปลูกสร้างเพื่อทำคลังน้ำมันในจ.สุรินทร์-ปั๊มในจ.ราชบุรี
- กระทรวงการคลังยืนยันว่าจะไม่ปรับเกณฑ์ปล่อยกู้โครงการบ้านประชารัฐสำหรับประชาชนทั่วไป โดยที่อยู่อาศัยภายใต้โครงการบ้านประชารัฐจะครอบคลุมพื้นที่ทั่วประเทศ แต่จะต้องมีราคาไม่เกิน 1.5 ล้านบาท ซึ่งจะมีสินเชื่อพิเศษ ดอกเบี้ยร้อยละ 0 ในปีแรก และปีถัดมาประมาณร้อยละ 1 ผ่อนชำระในระยะเวลา 5 ปี
ความเห็น : เป็นประเด็นลบต่อหุ้นอสังหาฯที่เจาะกลุ่มลูกค้าระดับล่างและเข้าร่วมโครงการ อาทิ SPALI, A, ORI, PS เนื่องจากมีข้อจำกัดในการเข้าร่วมโครงการทำให้ประสบปัญหาลูกค้าไม่ได้รับอนุมัติเงินกู้จึงไม่ได้รับประโยชน์มากนัก
- SCC จะทำเทนเดอร์ฯ TPC หุ้นละ 40 บาท,คาดยื่นคำเสนอซื้อหุ้นปลายเดือนต.ค
- BTW เผยกลุ่มบริษัทได้งานสร้างโซลาร์ฟาร์ม 2 โครงการ มูลค่ารวมราว 520 ลบ.
- FSMART เตรียมแถลงเช้านี้กรณียกเลิกสิทธิ์ขายตั๋วบอลโลก,ไม่กระทบรายได้-เดินหน้าธุรกิจหลักต่อ
- ประเด็นบวก BWG GENCO กกพ.จะรับซื้อไฟฟ้าขยะชุมชน 100 MW เปิดยื่นคำร้อง 17-21 ต.ค.ประกาศผล 17 พ.ย.
- BLAND ขายที่ดินย่านศรีนครินทร์กว่า 1.5 หมื่นลบ.,เล็งปล่อยอีก 7 ไร่แถวมักกะสัน
- KCM ร่วมลงทุน 25% ในบ.ตั้งใหม่เพื่อผลิต-จำหน่ายท่อเหล็กหวังเพิ่มผลิตภัณฑ์ใหม่ที่เกี่ยวกับโครงสร้างอาคาร และหลังคาเหล็ก
ตลาดหุ้นดาวโจนส์ -27.73 จุด
- ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ปิดที่ 18,404.51 จุด ลดลง 27.73 จุด หรือ -0.15% ดัชนี S&P500 ปิดที่ 2,170.84 จุด ลดลง 2.76 จุด หรือ -0.13% ดัชนี NASDAQ ปิดที่ 5,184.20 จุด เพิ่มขึ้น 22.07 จุด หรือ +0.43% หลังจากราคาน้ำมัน WTI ร่วงลงกว่า 3% ซึ่งได้ฉุดหุ้นกลุ่มพลังงานดิ่งลงด้วย นอกจากนี้ ตลาดยังได้รับแรงกดดันจากข้อมูลเศรษฐกิจที่อ่อนแอของสหรัฐ รวมถึงการใช้จ่ายด้านการก่อสร้างซึ่งร่วงลงติดต่อกันเป็นเดือนที่ 3 และดัชนีภาคการผลิตที่ขยายตัวต่ำกว่าการคาดการณ์
ตลาดน้ำมัน NYMEX -1.54 ดอลลาร์/บาร์เรล
- สัญญาน้ำมันดิบ WTI ส่งมอบเดือนก.ย.ร่วงลง 1.54 ดอลลาร์ หรือ 3.7% ปิดที่ 40.06 ดอลลาร์/บาร์เรล ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดในรอบ 3 เดือน เนื่องจากนักลงทุนยังคงวิตกกังวลเกี่ยวกับภาวะน้ำมันล้นตลาด หลังจากมีรายงานว่า กลุ่มประเทศผู้ส่งออกน้ำมัน (โอเปก) ยังคงเพิ่มกำลังการผลิต และสหรัฐเพิ่มการขุดเจาะน้ำมัน
