HEMRAJ - ซื้อ / ERW - ซื้อเก็งกำไร
HEMRAJ ซื้อ ราคาเป้าหมาย 4 บาท
คาดผลประกอบการปีนี้ยังเติบโตต่อเนื่องจากยอดขายในมือ(Backlog)รอโอนกว่า 4.1 พันล้านบาทนอกจากนี้ HEMRAJ ยังมีกำไรสุทธิกว่า 50% มาจากธุรกิจไฟฟ้าจึงทำให้ผลประกอบการของ HEMRAJ มีความผันผวนน้อยกว่าผู้ประกอบการรายอื่น โดยปี 57 เราคาดกำไรปกติประมาณ 3,050 ล้านบาทเพิ่มขึ้น 18%yoy โดยมีปัจจัยหนุนหลักมาจากการรับรู้ส่วนแบ่งกำไรจากโรงไฟฟ้า Gheco –One เพิ่มขึ้นจากประมาณ 450 ล้านบาทในปี 56 เป็น 1,200 ล้านบาทในปี 57 หลังโรงไฟฟ้า Gheco-One จะกลับมาทำการผลิตเต็ม Capacity เต็มปีจากปี 56 ที่มีการหยุดซ่อมบำรุงเป็นเวลา 2 เดือน ขณะเดียวกันโรงไฟฟ้า Gheco-One ยังมีความเสี่ยงที่จะขาดทุนจากอัตราแลกเปลี่ยนลดลงหลังปัจจุบันค่าเงินบาทอ่อนค่าลงมากแล้ว
ERW ซื้อเก็งกำไร
ตั้งเป้ารายได้ปี 57 เติบโตต่อเนื่อง 13% YoY โดยประเมินอัตราการเข้าพักจะสูงขึ้นเป็น 83% จากจำนวนห้องพักในปี 57 ที่จะเพิ่มขึ้นเป็น 5,290 ห้อง จากราว 3,800 ห้อง นอกจากนั้นยังมีแผนจะปรับขึ้นราคาค่าห้องพักเฉลี่ยในปี57อีกราว 10% (ที่มา : อินโฟเควสท์)
