วิเคราะห์แนวโน้มตลาด : บล.กรุงไทย เอ็กซ์สปริง US Durable Goods Orders
ทางเทคนิค คาด SET Index เคลื่อนไหว Sideways Down แนวรับ 1,365 จุด และ 1,360 จุด (1/2 ของกรอบไฟโบแนนซี่ 1,325-1,404 จุด) แนวต้าน 1,375/1,380 จุด (EMA 50/75 วัน) ภาพใหญ่ดัชนีฯ ยังคงอยู่ในลักษณะขึ้นไปทดสอบแนวต้านของกรอบ Down Channel ที่ 1,404 จุด
ส่วนภาพระยะสั้น ดัชนีฯ ยังคงอ่อนตัวต่อเนื่องเป็นวันที่สอง (ทำ Lower High และ Lower Low ต่อเนื่อง) ส่งผลต่อทิศทางดัชนีฯ วันนี้ มีโอกาสอ่อนตัวต่อเนื่อง โดยจะเกิดสัญญาณขายรอบใหม่ (Sell Signal) หากหลุดแนวรับสำคัญ 1,350 จุด
ประเด็น Event สำคัญ วันนี้
TH Opp Day: AAI MASTER STEC ASIAN BEM FPI S KUN PRTR PROUD BAFS FSMART BPP NOBLE ASK SRS WHAUP MICRO COM7 CHEWA SCGD MC PTG TTA TPAC
Fed Comments: จับตาสัญญาณดอกเบี้ยเฟด จากสุนทรพจน์ของ Fed Governor Christopher Waller
ECB Comments: จับตาสัญญาณดอกเบี้ยอีซีบี จากสุนทรพจน์ของ Isabel Schnabel
ตัวเลขเศรษฐกิจสำคัญ:
US Durable Goods Orders เดือน เม.ย. คาด -0.8% MoM (Vs เดือน มี.ค. +2.6% YoY) Michigan Consumer Sentiment (Final) เดือน พ.ค. คาด 67.5 (Vs เดือน เม.ย. 77.2) Michigan 1 Year/5 Year Inflation Expectations เดือน พ.ค. คาด 3.5%/3.1% (Vs Previous 3.2%/3.0%)
Germany รายงาน 1Q24 GDP Growth ครั้งสุดท้าย คาด +0.2% QoQ, -0.2% YoY (Vs 4Q23 GDP -0.5% QoQ, -0.2% YoY)
UK Retail Sales เดือน เม.ย. คาด -0.4% MoM, -0.2% YoY (Vs เดือน มี.ค. 0% MoM, +0.8% YoY)
กลยุทธ์ลงทุน แนะนำ หุ้นที่มีประเด็นข่าวเชิงบวก ได้แก่ NER MASTER SVI
Strategic daily picks
NER ปิด 5.55 บาท/แนวรับ 5.30 บาท แนวต้าน 6.00 บาท
KTX คาดโมเมนตัมกำไรปกติ 2Q24E จะแข็งแกร่งขึ้น QoQ จากแนวโน้มราคาขายที่คาดจะสะท้อนราคายางขาขึ้นอย่างเต็มที่ โดย KTX คงมุมมองเชิงบวกต่อราคายาง-การฟื้นตัวของกำไรปกติในปี 2024E และคาดการเพิ่มขึ้นปริมาณขายยาง จากการขยายกำลังการผลิต STR จะหนุนการเติบโตของกำไรปกติในปี 2025-26E (คงมุมมองกำไรโตเฉลี่ย 10% CAGR ในช่วงปี 2024-26E) พร้อมประเมินมูลค่าเหมาะสมระยะ 12 เดือนข้างหน้าที่ 6.51 บาท
MASTER ปิด 61.25 บาท/แนวรับ 58.25 บาท แนวต้าน 64.75 บาท
กำไรสุทธิ 2Q24E คาดว่าจะเติบโต QoQ และ YoY รับประโยชน์การขยายห้องผ่าตัดใหม่ และการเร่งตัวของลูกค้าที่เข้ามาทำหัตถการช่วงวันหยุดยาว ผ่านการทำการตลาดเชิงรุกของบริษัท ขณะที่ความสามารถในการทำกำไรดีขึ้น จากการบริหารค่าใช้จ่ายอย่างมีประสิทธิภาพ ทั้งนี้ KTX ประเมินมูลค่าเหมาะสมระยะ 12 เดือนข้างหน้าที่ 73.00 บาท
SVI ปิด 7.75 บาท/แนวรับ 7.40 บาท แนวต้าน 8.20 บาท
KTX คาดกำไรปกติปี 2024 จะกลับมาฟื้นตัวเป็น 1.2 พันล้านบาท (+24% YoY) โดยมีปัจจัยหนุนหลักมาจากคำสั่งซื้อที่เพิ่มขึ้น จากฐานลูกค้าเดิม รวมถึงลูกค้าใหม่ที่ SVI ได้มา บริษัทคาดว่าลูกค้ารายใหญ่ที่สุดในธุรกิจกล้องรักษาความปลอดภัยและธุรกิจการขุดบิตคอยน์ จะเริ่มเพิ่มคำสั่งซื้อในช่วง 2Q24E-3Q24E ทั้งนี้ KTX ประเมินมูลค่าเหมาะสมระยะ 12 เดือนข้างหน้าที่ 8.00 บาท
