อ่อนตัว ต่อเนื่อง

สรุปภาวะตลาดหุ้นไทยวานนี้

ตลาดหุ้นไทยปิดลบ ในทิศทางเดียวกับตลาดหุ้นภูมิภาค แต่ยังถือว่าอ่อนตัวลงน้อยกว่าตลาดส่วนใหญ่ที่ปิดลบเกินกว่า 1% ขึ้นไป โดยเป็นการอ่อนตัวลงในเกือบทุกกลุ่มอุตสาหกรรมหลัก ยกเว้น กลุ่มอิเล็กทรอนิกส์ และอาหารบางตัวที่ปรับขึ้นจากแรงหนุนค่าเงินบาทกลับมาอ่อนค่า ส่วนตลาดหุ้นเอเชียเช้านี้ เปิดลดลงแรง ตามตลาดหุ้นสหรัฐ ยังกังวลการปรับขึ้นดอกเบี้ยของเฟด

คาดการณ์ตลาดหุ้นไทยวันนี้

คาดดัชนี อ่อนตัวต่อเนื่อง แนวรับ 1800/1770 จุด แนวต้าน 1820/1827 จุด โดยแรงกดดันยังมาจากการร่วงลงแรงของตลาดหุ้นสหรัฐ หลังนักลงทุนกลับมากังวลต่อการ
ปรับขึ้นดอกเบี้ยของเฟดว่าอาจเร็วหรือแรงกว่าคาด ตามตัวเลขเศรษฐกิจสหรัฐที่ส่วนใหญ่ดีกว่าคาด อย่างไรก็ดี การผันผวนรุนแรงในช่วงท้ายตลาดของสหรัฐวานนี้เทรดเดอร์ส่วนใหญ่ไม่ได้มองว่ามาจากสาเหตุทางด้านเศรษฐกิจ ซึ่งอาจเป็นผลจากโปรแกรมเทรดที่ส่งคำสั่งขาย ขณะที่ในส่วนของอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุ 10 ปีวานนี้ กลับมาอ่อนตัวลงถึง 13 bps มาปิดที่ระดับ 2.71% ทั้งนี้ เรามองว่าการอ่อนตัวของตลาดหุ้นโลก น่าจะเป็นการปรับฐานระยะสั้น จากที่ก่อนหน้านี้ปรับขึ้นมาแรง ประกอบกับ valuation ที่อยู่ในระดับสูง อย่างไรก็ดี จากเศรษฐกิจไทยและโลกที่ยังอยู่ในแนวโน้มเชิงบวก เรายังคงมุมมองว่าตลาดหุ้นจะเป็นขาขึ้นในระยะกลาง-ยาว (ดูรายงาน Special report: ตลาดปรับฐานระยะสั้น เป็นจังหวะในการสะสมหุ้น วันที่ 5 ก.พ. 61) โดยแนวรับทางเทคนิคหลัก จะอยู่ที่บริเวณ 1760-1750 จุด

ประเด็นสำคัญวันนี้

1) – โลก: ตลาดหุ้นโลกดิ่งแรงต่อเนื่อง โดยดัชนี Dow Jones ของสหรัฐร่วงลงถึง 4.60% โดยเฉพาะในชั่วโมงสุดท้ายของการซื้อขาย โดยเป็นการปรับลงรายวันแรงสุดในรอบ 6 ปีครึ่ง ขณะที่เทรดเดอร์ส่วนหนึ่งมองว่าเป็นผลมาจากโปรแกรมเทรด(Quantitative algorithms)

2) +/- สหรัฐ: ISM เผยดัชนีภาคบริการของสหรัฐพุ่งขึ้นแตะระดับ 59.9 ในเดือนม.ค. สูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดที่ 56.5 อย่างไรก็ดี สวนทางกับ ดัชนี PMI ภาคบริการสหรัฐที่อ่อนตัวลงสู่ระดับ 53.3 ในเดือน ม.ค. ต่ำสุดในรอบ 9 เดือน

3) + ยุโรป: ดัชนี PMI ภาคบริการยูโรโซน อยู่ที่ 58.0 ในเดือน ม.ค. ซึ่งเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือน ส.ค. 50 โดยได้แรงหนุนจากภาคบริการของประเทศหลัก ทั้งเยอรมนี ฝรั่งเศส อิตาลี สเปน ที่ต่างปรับตัวสูงขึ้น

4) + ไทย: ม. หอการค้าไทย เผยดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคในเดือน ม.ค. 61 ปรับขึ้นมาอยู่ที่ 80.0 จาก 79.2 ในเดือน ธ.ค. 60 (ดูรายละเอียดในเล่ม)

กลยุทธ์

          รอซื้อเพิ่มที่แนวรับถัดไป 1760-1750 จุด

หุ้นแนะนำ เก็งกำไรระยะสั้น (Trading Buy ทางเทคนิค )

          หุ้นกลุ่มส่งออก รับผลบวกบาทกลับมาอ่อนค่า ได้แก่ HANA KCE DELTA