CPF ซื้อ, HANA ซื้อ, AP ซื้อ, IRPC ซื้อ, PTTGC
CPF ซื้อ ราคาพื้นฐาน 36.00 บาท
กำไรสุทธิไตรมาส 1/60 เพิ่มขึ้น 5% YoY และ 128% QoQ มากกว่าประมาณการของเรา โดยปัจจัยหนุนหลักมาจากการจำหน่ายหน่วยลงทุน แต่กำไรหลักอ่อนแอลงจากราคาเนื้อสัตว์ที่ปรับตัวลง สำหรับกำไรในไตรมาส 2/60 คาดว่าจะปรับตัวดีขึ้น QoQ จากปัจจัยบวกด้านฤดูกาล (High season) นอกจากนี้จากการประกาศขอเพิ่มทุนเพื่อนำไปชำระหนี้และแผนการทำ M&A ในอนาคต ซึ่งเรามองว่าจะเป็นปัจจัยช่วยสนับสนุนการเติบโตอย่างมั่นคงในระยาว คงคำแนะนำ ซื้อ ด้วยมูลค่าพื้นฐาน 36.00 บาทต่อหุ้น (รายละเอียดอยู่ในบทวิเคราะห์วันนี้)
HANA ซื้อ ราคาพื้นฐาน 54.00 บาท
บริษัทรายงานกำไรหลักไตรมาส 1/60 ที่ 627 ลบ. เพิ่มขึ้น 76% YoY แต่ลดลง 18% QoQ แม้กำไรสุทธิจะต่ำกว่าประมาณการของเรา 13% จากการความคาดหวังต่ออัตราการเติบโตของยอดขายที่เป็นบวก ทั้งนี้ผลประกอบการไตรมาส 1/60 ของบริษัทคิดเป็น 25% ของประมาณการทั้งปีของเรา คงคำแนะนำ ซื้อ ด้วยมูลค่าพื้นฐาน 54.00 บาทต่อหุ้น (รายละเอียดอยู่ในบทวิเคราะห์วันนี้)
AP ซื้อ ราคาพื้นฐาน 8.30 บาท
AP รายงานผลประกอบการ 1Q 60 ที่ระดับ 549 ล้านบาท (+20.6% yoy, -56.6% qoq) โดยปัจจัยหลักในการเติบโตของผลประกอบการมาจากส่วนแบ่งกำไรจากกิจการร่วมค้าที่พลิกกลับมาอยู่ในแดนบวก ในด้านของยอดการจองมีแนวโน้มเพิ่มขึ้นเนื่องจาก ใน 2Q 60 มีการเปิดตัวโครงการคอนโดมิเนียมขนาดใหญ่ใหม่ 2 โครงการ ในขณะที่โครงการแนวราบส่วนใหญ่มีแผนการเปิดตัวใน 3Q 60 เราคาดการณ์ว่าผลประกอบการจะเติบโตอย่างแข็งแกร่งใน 2H 60 รวมถึงยังคงประมาณการการเติบโตของผลประกอบการในระดับ 13% และ 10% ในปี 2560-61 ตามลำดับ คำแนะนำ ซื้อ ด้วยมูลค่าพื้นฐาน 8.30 บาทต่อหุ้น (รายละเอียดอยู่ในบทวิเคราะห์วันนี้)
IRPC ซื้อ ราคาพื้นฐาน 6.70 บาท
ราคาหุ้น IRPC ปรับตัวลดลง 3% ในวันศุกร์ที่ผ่านมา จากความเข้าใจผิดของตลาดในด้านผลกระทบที่รุนแรงเกินความเป็นจริงของปัญหาเกี่ยวกับโรงกลั่น UHV เราเชื่อว่าราคาหุ้นที่ปรับตัวลงในวันศุกร์ที่ผ่านมาได้สะท้อนปัญหาดังกล่าวมากเกินความเป็นจริง เรายังคงยืนยันมุมมองเชิงบวกใน IRPC และคงประมาณการผลประกอบการที่ 1.24 หมื่นล้านบาท ในปี 2560 เราเชื่อว่าราคาหุ้นที่ปรับตัวลดลงมาเป็นโอกาสในการเข้าซื้อ คำแนะนำ ซื้อ ด้วยมูลค่าพื้นฐาน 6.70 บาทต่อหุ้น (รายละเอียดอยู่ในบทวิเคราะห์วันนี้)
PTTGC
PTTGC อวดกำไร Q1/60 กระฉูด 1.31 หมื่นลบ. เพิ่มขึ้น 180% จาก Q1/59 รับอานิสงส์ราคาน้ำมันพุ่ง เมื่อวันที่ 12 พ.ค. 2560 บริษัท พีทีที โกลบอล เคมิคอล จำกัด (มหาชน) หรือ PTTGC เปิดเผย ผลประกอบการงวดไตรมาส 1/2560 ว่า มีกำไร 13,181.75 ล้านบาท หรือ 2.96 บาท/หุ้น เพิ่มขึ้น 180% จากช่วงเดียวกันปี 2559 ที่มีกำไร 4,707.13 ล้านบาท หรือ 1.06 บาท/หุ้น (ข่าวหุ้น)
