KBANK ซื้อ, KTB ซื้อ, DCC ถือ, LH ถือ, SIRI ซื้อ
KBANK ซื้อ ราคาพื้นฐาน 192 บาท
KBANK : บริษัทรายงานกำไรสุทธิลดลง 14%yoy ซึ่งเป็นไปตามที่เราคาดไว้ ขณะที่รายได้หลักเติบโตต่อเนื่อง มีแรงกดดันจากคุณภาพสินทรัพย์ทำให้ธนาคารต้องเพิ่มค่าใช้จ่ายด้านการตั้งสำรองอย่างมีนัยสำคัญในปี 2558 ซึ่งสิ่งนี้นั้นไม่ได้อยู่นอกเหนือการคาดการณ์ของเรา คงคำแนะนำ ซื้อ ราคาพื้นฐาน 192 บาท (รายละเอียดอยู่ในบทวิเคราะห์วันนี้)
KTB ซื้อ ราคาพื้นฐาน 19.00 บาท
KTB : การเติบโตราว 10% ของกำไรก่อนหักค่าใช้จ่ายตั้งสำรองในปี 2558 นั้นแข็งแกร่งกว่าที่เราคาดไว้จากรายได้ค่าธรรมเนียมที่เติบโตดีขึ้น และการควบคุมค่าใช้จ่ายอย่างเข้มงวด อย่างไรก็ดีการตั้งสำรองที่สูงขึ้นทำให้ผลกำไรสุทธิลดลง 14%yoy ขณะที่อัตราการกันสำรองต่อหนี้เสียดีขึ้นเร็วกว่าที่คาดไว้ คงคำแนะนำ ซื้อ ราคาพื้นฐาน 19 บาท (รายละเอียดอยู่ในบทวิเคราะห์วันนี้)
DCC ถือ ราคาพื้นฐาน 4.50 บาท
DCC : ด้วยขนาดการผลิตที่ใหญ่ขึ้นและราคาพลังงานที่ต่ำลง (เป็นต้นทุนหลัก) DCC ถูกคาดว่าจะเห็นผลประกอบการหลักในไตรมาสที่ปี 2558 เพิ่มขึ้นเป็นครั้งแรกนับตั้งแต่ไตรมาสที่ 3 ปี 2556 และเนื่องจากเศรษฐกิจกำลังฟื้นตัวอย่างช้าๆ การเติบโตของผลประกอบการของ DCC น่าจะกลับมาในปีนี้และมีโมเมนตัมที่มากขึ้นในปีหน้า อย่างไรก็ดี ราคาหุ้นได้วิ่งไปแล้ว ทำให้เหลือ upside เพียง 8% จากราคาพื้นฐานของเรา ปรับลดคำแนะนำเป็น ถือ ราคาพื้นฐาน 4.50 บาท ราคาเหมาะสมที่ควรเข้าซื้อคือ 4.00 บาท (รายละเอียดอยู่ในบทวิเคราะห์วันนี้)
LH ถือ ราคาพื้นฐาน 9.60 บาท
LH : บริษัทได้ประกาศเป้าหมายพรีเซลล์ที่ 28,000 ล้านบาท (+13.4%) และเป้าหมายรายได้ 28,000 ล้านบาท ซึ่งกลุ่มเป้าหมายยังคงเป็นกลุ่มระดับสูง จำนวนโครงการที่เปิดตั้งเป้าไว้เพียง 23,500 ล้านบาท ด้วยความตั้งใจที่จะลดสต็อกในมือลง คงคำแนะนำ ถือ ราคาพื้นฐาน 9.60 บาท ราคาเหมาะสมที่ควรเข้าซื้อคือ 8.00 บาท (รายละเอียดอยู่ในบทวิเคราะห์วันนี้)
SIRI ซื้อ Consensus 1.90 บาท
SIRI : นายเศรษฐา ทวีสิน กรรมการผู้จัดการใหญ่ บริษัท แสนสิริ จำกัด (มหาชน) เผยว่าบริษัทตั้งเป้ายอดขาย (Presales) ในปี 2559 ที่ 42,000 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 50% จากปี 2558 ที่ทำได้ 28,512 ล้านบาท โดยจะมาจากการเปิดโครงการใหม่ และโครงการที่สร้างเสร็จพร้อมขาย (สต็อก)ที่มีอยู่ในมือ ด้านแผนการเปิดโครงการใหม่ในปี 2559 บริษัทเตรียมเปิดโครงการใหม่ 21 โครงการ มูลค่ารวม 50,500 ล้านบาท แบ่งเป็นโครงการแนวราบ จำนวน 10 โครงการ โครงการคอนโดมิเนียมร่วมทุน (JV) กับบริษัท บีทีเอสกรุ๊ป โฮลดิ้งส์ จำกัด (มหาชน) 6 โครงการ และโครงการคอนโดมิเนียมของ SIRI เอง 5 โครงการ (ข่าวหุ้น)
