KTB - ซื้อ / M - ซื้อ
KTB ซื้อ ราคาเป้าหมาย เป้าปี 57, 32.80 บาท
เป็นแบงก์รัฐทำให้ได้รับประโยชน์จากมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจของรัฐบาลส่งผลให้สินเชื่อเติบโตต่อเนื่อง การเร่งเบิกจ่ายงบประมาณจะเป็นผลดีต่อการเติบโตของสินเชื่อ แจ้งกำไร 3Q56 เท่ากับ 8.9 พันล้านบาทแม้ทรงตัว YoY เพิ่มขึ้น 38%QoQ 9M 56 มีกำไรสุทธิ 2.39 หมื่นล้านบาทเพิ่มขึ้น 5%คิดเป็น 73% ของประมาณการทั้งปีที่ 3.3 หมื่นล้านบาทซึ่งเติบโตราว 39% จากปี 55 ทั้งนี้ KTB มีอัตราผลตอบแทนเงินปันผลสูงที่สุดในกลุ่มแบงก์ราว 4-5% และสินเชื่อเดือน ต.ค. เติบโตสูงที่สุดในกลุ่มแบงก์ใหญ่ เพิ่มขึ้น 0.8%MoM และ 10.6%YTD
M ซื้อ ราคาเป้าหมาย Consensus 59 บาท
แนวโน้มผลการดำเนินงานปีหน้ามีแนวโน้มเติบโตต่อเนื่อง บริษัทตั้งงบลงทุนราว 800-900 ล้านบาท โดยมีแผนเปิดสาขาใหม่ 64 สาขา และมีแผนจะซื้อกิจการอาหารในประเทศ ซึ่งคาดว่าจะได้ข้อสรุปในต้นปีหน้า โดยวางแผนจัดทำร้านอาหารเป็นสายภัตตาคารหรืออาหารที่ประชาชนส่วนใหญ่นิยมรับประทาน โดยคาดการณ์ว่าจะเปิด 30-40 สาขา งบลงทุน 1,000-2,000 ล้านบาท
