ทางเทคนิค คาด SET Index อ่อนตัว แนวรับ 1,398/1,391 จุด แนวต้าน 1,420/1,425 จุด (EMA 25 วัน) เป็นผลจากการ Correction หลังดัชนีฯ ดีดแรงไปที่ 1,431.51 จุด จากระดับต่ำสุด 1,366.19 จุด โดยมีแนวรับสาคัญที่ 1,398/1,391 จุด คิดเป็นระดับถดถอย ½ และ 2/3 ของกรอบขึ้น ตามลำดับ
ทั้งนี้ สัญญาณยืนยันการขายรอบใหม่ จะเกิดขึ้นหากหลุดแนวรับสุดท้ายที่ 1,391 จุด
ประเด็นสำคัญวันนี้ ได้แก่
+3Q23 Earnings Results: คาดส่งผลกระทบต่อราคาหุ้นรายหลักทรัพย์หรือรายอุตสาหกรรมที่เกี่ยวข้อง หากออกมาดีหรือแย่กว่าคาดการณ์ โดยไฮไลท์วันนี้ ในต่างประเทศที่สำคัญและมีผลต่อดัชนี DJIA คือ Walt Disney (คาด EPS สูงขึ้นเป็น USD0.71 Vs ครั้งก่อน USD0.30) ส่วนบจ. อื่น ๆ ที่น่าสนใจ ได้แก่ Ralph Lauren (คาด USD1.92 Vs USD2.23) และในประเทศอื่น ๆ ทั่วโลก (EPS ตามสกุลของประเทศนั้น ๆ) อาทิ Airbus (คาด EPS 1.17 Vs 1.02) Adidas (คาด EPS 0.89 Vs 0.34) Bayer (คาด 0.80 Vs 1.13) Marks & Spencer (คาด EPS 7.7 Vs 8.50) ฯลฯ ส่วนบจ. ไทย จำนวนมากทยอยประกาศงบวันนี้ โดยบจ. ขนาดใหญ่ที่คำนวณดัชนี SET100 Index ที่ประกาศงบวันนี้และคาดว่ากำไรเติบโตสูง YoY ได้แก่ BCP IRPC OSP PTTGC SPRC TOP (Figure 2)
ตัวเลขเศรษฐกิจและประเด็นสำคัญวันนี้
US: Events วันนี้ จับตาสุนทรพจน์ของ Fed New York Williams (Voter) และผลประมูลพันธบัตรรัฐบาล อายุ 10 ปี จำนวน USD40bn. โดยจะเป็นลบต่อตลาดหุ้นสหรัฐฯ และตลาดหุ้นโลก หากผลประมูลพบว่ามีผู้ประมูลน้อยกว่ามากเมื่อเทียบกับอุปทาน (Demand ต่ำ) เพราะจะเป็นปัจจัยผลักดันให้แนวโน้มยิลด์พันธบัตรสหรัฐฯ อายุ 10 ปี ปรับสูงขึ้น (ลงไปต่ำสุดสัปดาห์ก่อนที่ 4.48%) และเป็นโมเมนตัมลบต่อตลาดหุ้นโลก
EU: รายงานยอดค้าปลีกเดือน ก.ย. มีแนวโน้มชะลอตัวต่อเนื่อง (Consensus คาด -0.2% MoM, -3.1% YoY Vs เดือน ส.ค. -1.2% MoM, -2.1% YoY-Figure 1) ซึ่งสอดคล้องกับรายงาน 3Q23 GDP Growth ล่าสุดที่เติบโต -0.1% QoQ เทียบกับ 2Q23 GDP ที่เติบโต +0.1% QoQ
กลยุทธ์ลงทุน แนะนำเก็งกำไรบจ. ที่มีประเด็นบวก แนะนำ BEM MOSHI SISB
Strategic daily picks
BEM ปิด 8.00 บาท/แนวรับ 7.80 บาท แนวต้าน 8.50 บาท
รับผลบวกจากนโยบายภาครัฐ โดยรายงานปริมาณผู้โดยสารในระบบรถไฟฟ้าสายสีน้ำเงินโดยเฉลี่ยในเดือน ก.ย. 2023 อยู่ที่ราว 4.21 แสนเที่ยว/วัน และรายได้ค่าโดยสารเฉลี่ย/วัน อยู่ที่ราว 11.46 ล้านบาท Bloomberg Consensus ประมาณการกำไรสุทธิ 3Q23 และปี 2023 ที่ 950 ล้านบาท และ 3.59 พันล้านบาท ตามลำดับ และมูลค่าเหมาะสมที่ 10.74 บาท
MOSHI ปิด 50.25 บาท/แนวรับ 48.75 บาท แนวต้าน 54.00 บาท
มีแผนลงทุนใน 2H23 ด้วยการขยายสาขาแบรนด์ MOSHI อีก 13 สาขา (1H23=7 สาขา) ส่งผลให้สิ้นปีนี้จะมีสาขา MOSHI เพิ่มเป็น 125 สาขา สำหรับ 4Q23 คาดยอดขายจะเติบโตสูงสุดในปีนี้ ตามการเข้าสู่ช่วง high season ของธุรกิจทำให้คาดใน 2H23 มีโอกาสเห็นการปรับตัวเพิ่มขึ้นของอัตรากำไรขั้นต้นที่สูงกว่าระดับ 52.9% ใน 1H23 ทั้งนี้ MOSHI คงเป้ายอดขายเติบโตไม่น้อยกว่า 15-20% ในปี23 และ Bloomberg Consensus ประมาณการกำไรสุทธิปี 2023 ที่ 379.75 ล้านบาท ด้วยมูลค่าเหมาะสมที่ 59.57 บาท
SISB ปิด 29.75 บาท/แนวรับ 28.25 บาท แนวต้าน 32.50 บาท
ผลประกอบการ 4Q23 คาดจะกลับมาเติบโตได้อย่างแข็งแกร่ง เนื่องจากการเปิดปีการศึกษาใหม่ในช่วงเดือน ส.ค. 2023 มีจำนวนนักเรียนเกินเป้าหมายถึงระดับ 4.1 พันรายแล้ว จากการเปิดโรงเรียน 2 แห่งใหม่ (จ.นนทบุรี และจ.ระยอง) รวมทั้งมีการปรับขึ้นค่าการศึกษาประจำปีราว 5% ดังนั้น คาดรายได้ปี 2023 จะเติบโตตามเป้าที่ 30% เมื่อเทียบกับปีที่ผ่านมา Bloomberg Consensus ประมาณการกำไรสุทธิ 3Q23 และปี 2023 ที่ 130 ล้านบาท และ 645 ล้านบาท ตามลำดับ และมูลค่าเหมาะสมที่ 40.46 บาท
