อ่อนตัว เก็งกำไร PTTEP AOT BH (22 มี.ค. 65)

ทำให้ระยะสั้นมีแนวโน้มที่ดัชนีฯ ปรับตัวลดลงมาที่แนวรับ ส่วนโมเมนตัมลบ มาจากประธานเฟดหลายท่าน อาทิ พาวเวลล์ วอลเลอร์ ส่งสัญญาณอาจใช้นโยบำยทางการเงินที่เข้มงวดมากขึ้น เพื่อสกัดเงินเฟ้อ และยุโรปอยู่ระหว่างพิจารณาอาจกลับมาเข้าร่วมคว่ำบาตรการนำเข้าน้ำมันจากรัสเซีย จากการรุกรานยูเครน ไฮไลท์วันนี้ จับตา สถานการณ์ยูเครน-รัสเซีย สุนทรพจน์ประธานอีซีบี และผู้ว่าธนาคารกลางชาติอื่น ๆ เกี่ยวกับแนวโน้มเศรษฐกิจ

 

กลยุทธ์ลงทุน แนะนำ

       +KTZ Portfolio: Mid-Small Cap แนะนำ DOD M XO (แนะนำขาย ZEN ซื้อ AJ UTP SNC) / Big Cap แนะนำ GULF CRC AWC BEC TCAP CENTEL BH ADVANC AOT DTAC COM7 MINT KTB PLANB

       +/-Earnings Revisions: +ECL TKN PTTEP BEC SINGER EA –KISS DEMCO NCAP SENA TPIPP

       +Commodity Play: (หากสงครามยืดเยื้อ) PTTEP BANPU KSL CPI TWPC PTT INOX; TOP ESSO IRPC BCP (Stock Gain)

       +EV: งาน Motor Show เริ่มต้นวันที่ 23 มี.ค. - 3 เม.ย. คาดมีเม็ดเงินกว่า 3 หมื่นล้านบาท โดยเฉพาะการจองซื้อรถยนต์ EV ที่ได้ประโยชน์ด้านราคาจากรัฐ: +GPI TTB AH SAT NEX EA OR FORTH

 

 

ปัจจัยลบ

       Russia: กระทรวงการต่างประเทศของรัสเซียได้แจ้งเอกอัครราชทูตสหรัฐฯ ว่าคำพูดของประธานาธิบดีสหรัฐฯ ที่กล่าวโจมตีว่าประธานาธิบดีวลาดิเมียร์ ปูติน แห่งรัสเซีย เป็น "อาชญากรสงคราม" นั้น ได้ทำให้ความสัมพันธ์ระหว่างรัสเซียและสหรัฐฯ เดินทางเข้าใกล้จุดแตกหัก นอกจากนี้ ยังมีประเด็นการพิจารณาคว่ำบาตรภาคพลังงาน ส่งผลให้ราคาน้ำมันดิบปรับตัวสูงขึ้น ซึ่งจะเป็นการเพิ่มความกังวลด้านเงินเฟ้อให้กับตลาดสินทรัพย์เสี่ยง

      Fed Fund Rate: นายคริสโตเฟอร์ วอลเลอร์ หนึ่งในผู้ว่าการธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) สนับสนุนให้เฟดปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย 0.50% จำนวน 1 ครั้ง หรือมากกว่านั้นในปีนี้ เพื่อสกัดเงินเฟ้อ เช่นเดียวกันกับนายเจอโรม พาวเวลล์ ประธานเฟด ส่งสัญญาณอาจกระชับนโยบายทางการเงินเชิงรุกมากขึ้นกว่าที่คาดหมายไว้ก่อนหน้านี้

 

ประเด็นสำคัญ

         - XD Effect วันนี้มีผลต่อดัชนีฯ -0.05 จุด นำโดย CHG TSTE FSS

         - Opportunity Day วันนี้ ZIGA MSC TSR SSP WP SAPPE DUSIT

         - สุนทรพจน์ของนางคริสตีน ลาการ์ด ประธาน ECB

         - สุนทรพจน์ของนายจอห์น วิลเลียม ประธานเฟด สาขาซานฟรานซิสโก

 

Global Market Summary: วันทำการที่ผ่านมา

- ตลาดหุ้นไทยปิดลบ: ดัชนีฯ ส่วนใหญ่ยืนในแดนลบตลอดทั้งวัน ก่อนปิดที่ 1,673.87 จุด -4.64 จุด วอลุ่มซื้อขาย 7.3 หมื่นล้านบาท นำลบโดยกลุ่มธนาคาร -2.16% กลุ่ม บรรจุภัณฑ์ -1.72% กลุ่มปิโตรเคมีและเคมีภัณฑ์ -0.98% กลุ่มพัฒนาอสังหาริมทรัพย์ -0.71% หุ้นบวก >4% FVC DELTA WIN AIT JUTHA ONEE TH NEX BYD DITTO THANA SEAOIL CWT SOLAR NBC หุ้นลบ >4% THG A5 VIBHA SYNEX BLA ILM INOX PSG ARIN STOWER PROEN YUASA TVT MACO GSC TIGER

- ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปิดลบ ส่วนตลาดหุ้นยุโรปปิดคละ: DJIA -0.58% S&P500 -0.04% NASDAQ -0.40% หลังเจอโรม พาวเวลล์ ประธานเฟด เปิดเผยว่า อาจกระชับนโยบายทางการเงินเชิงรุกมากขึ้นกว่าที่คาดหมายไว้ก่อนหน้านี้ เพื่อสกัดเงินเฟ้อ ส่วนหุ้นยุโรปปิดคละ CAC40 -0.57% DAX -0.60% FTSE +0.51% เนื่องจากการเพิ่มขึ้นของหุ้นกลุ่มพลังงานท่ามกลางด้วยความกังวลของนักลงทุนเกี่ยวกับสถานการณ์ต่อสู้ในยูเครน

+ น้ำมันดิบและทองคำปิดบวก: WTI +USD7.42 ปิดที่ USD112.12/บาร์เรล Brent +USD7.69 ปิดที่ USD115.62/บาร์เรล หลังมีข่าวว่าสหภาพยุโรปกำลังพิจารณาเข้าร่วมสหรัฐฯ คว่ำบาตรภาคพลังงานของรัสเซีย ส่วนราคาทองคำ +20 เซนต์ ปิดที่ USD1,929.50/ออนซ์ จากการที่นักลงทุนจับตาสถานการณ์ การสู้รบรัสเซียกับยูเครน และก้าวย่างต่อจากนี้ไปของเฟดในการรับมือกับเงินเฟ้อ

 

ประเด็นสำคัญ

+/- China: บริษัท ฟ็อกซ์คอนน์ เทคโนโลยี กรุ๊ป ซึ่งเป็นซัพพลายเออร์รายใหญ่ของแอปเปิล อิงค์ ได้เริ่มกลับมาเปิดดำเนินงานในโรงงานที่เมืองเซินเจิ้นตามปกติแล้ว หลังจากที่ต้องปิดโรงงานไปชั่วคราวเมื่อสัปดาห์ที่ผ่านมา เนื่องจากยอดผู้ติดเชื้อ COVID-19 รายใหม่ในเซินเจิ้นทะยานสูงขึ้น

+/- China: เกิดเหตุเครื่องบินของสายการบินไชน่า อีสเทิร์น แอร์ไลน์ส รุ่นโบอิ้ง 737 ตกจนเกิดไฟลุกไหม้บริเวณภูเขาในอำเภอเถิงเซี่ยน จังหวัดอู๋โจว ทางภาคใต้ของจีน ด้านสำนักข่าวซินหัว รายงานว่าทีมหน่วยกู้ภัยกำลังเดินทางไปยังที่เกิดเหตุ ขณะนี้ยังไม่ทราบจำนวนผู้ได้รับบาดเจ็บหรือเสียชีวิต

+/- China: ธนาคารกลางจีนประกาศคงอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ลูกค้าชั้นดี (LPR) ประเภท 1 ปี ที่ระดับ 3.7% และคงอัตราดอกเบี้ย LPR ประเภท 5 ปี ที่ระดับ 4.6% ทั้งนี้ อัตราดอกเบี้ย LPR ประเภท 1 ปี ของจีน เป็นดัชนีวัดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ของภาคเอกชน ส่วนอัตราดอกเบี้ย LPR ประเภท 5 ปี เป็นดัชนีวัดทิศทางอัตราดอกเบี้ยของภาคครัวเรือน รวมถึงอัตราดอกเบี้ย เพื่อการกู้จำนอง

 

กลยุทธ์การลงทุน แนะนำ Trading Buy (โดยมีจุดขายตัดขาดทุน 3%)

หุ้นแนะนำรายสัปดาห์: PTTEP PSL NEX

หุ้นแนะนำเก็งกำไร: PTTEP AOT BH

Derivatives: ถือ Long S50H22 ที่เปิดไว้บริเวณต้นทุน 1,012 จุด (ติดตามรายละเอียดเพิ่มใน KTZ-D Report)