เก็งกำไรกันต่อ
SET วานนี้ปรับตัวขึ้นตอบรับข่าว ECB อาจเพิ่มระยะเวลาการใช้ QE รวมถึงธนาคารกลางจีนลดอัตราดอกเบี้ยนโยบายลง 0.25% และลด RRR ลง 0.5% หนุนให้ SET ปิดที่ 1,424.16 (+8.02 จุด) Volume 4.5 หมื่นลบ. โดย Foreign Net +1,203 ลบ., Net TFEX +4,788 สัญญา
แนวโน้มตลาดหุ้นไทย
+ ธนาคารกลางจีน (PBOC) ปรับลดดอกเบี้ยนโยบายลง 0.25%และ RRR ของธนาคารพาณิชย์ลง 0.5% เนื่องจากภาวะเศรษฐกิจชะลอตัว
+ ECB คงดอกเบี้ยที่ 0.05%แต่อาจพิจารณามาตรการเพิ่มเติม ในการประชุมเดือน ธ.ค. และส่งสัญญาณพร้อมจะขยายเวลาการใช้ QE ให้นานกว่ากำหนดเดิม ก.ย. 2016
+ การปะชุมครม.วันนี้จับตาการเสนอมาตรการยกเว้นภาษีเงินได้ SME และการยกเว้นภาษีนิติบุคคลขนาดใหญ่ทั้งนักลงทุนในประเทศและต่างประเทศกระตุ้นการลงทุนระยะสั้น
+ รมว.คลัง เตรียมเสนอ ครม.อีก 2 สัปดาห์ ใช้มาตรการภาษีกระตุ้นลงทุนช่วงปี 58-59 ให้นำค่าใช้จ่ายในการปลูกสร้าง ซื้อเครื่องจักร อุปกรณ์ มาลดหย่อนภาษีเพิ่มอีกเท่าตัวเป็นเวลา 5 ปี
+ /- USA การประชุม FED วันที่ 27-28 ต.ค. คาดคงอัตราดอกเบี้ยไว้ที่ 0-0.25% แต่อาจส่งสัญญาณการปรับขึ้นดอกเบี้ยในครั้งถัดไป
- ราคาน้ำมันดิบอ่อนตัวลง ล่าสุด 43.87 USD/Barrel หลัง IEA คาดว่าภาวะอุปทานล้นตลาดจะมีต่อไปจนถึงปีหน้า
- USA ยอดขายบ้านใหม่เดือนก.ย. -11.5% MoM สู่ระดับ 468,000 ยูนิต ซึ่งบ่งชี้ถึงภาวะชะลอตัวของตลาดที่อยู่อาศัย
- THAI ตัวเลขการส่งออกเดือน ก.ย.58 ลบต่อเนื่องเป็นเดือนที่ 9 โดย - 5.51% และยอดการส่งออก 9 เดือน (ม.ค.-ก.ย.58) - 4.98%
แม้ว่าปัจจัยบวกจาก ECB และ PBOC ยังคงอยู่ แต่คาดว่า นลท. จะชะลอการลงทุนเพื่อรอผลการประชุม FOMC ในวันที่ 27-28 ต.ค. รวมถึงราคาน้ำมันที่อ่อนตัวลงเป็นแรงกดดันต่อกลุ่มพลังงาน ดังนั้นคาดว่า SET จะแกว่งตัวในกรอบ 1,420 - 1,440 จุด
*** 3 พ.ย. เพดานหนี้มาตรการบริหารเงินฉุกเฉินวงเงิน 18.1 ล้านล้านดอลลาร์ของสหรัฐหมดอายุ
*** จับตาการประชุม FED วันที่ 27-28 ต.ค. รู้ผลเวลาในไทยเช้า 29 ต.ค.
กลยุทธ์การลงทุน
แนะนำ Selective Buy กลุ่มที่มีปัจจัยบวก
- หุ้นที่คาดว่ากำไร Q3/58 เติบโต ได้แก่ BANPU DCC KCE SVI SIRI QTC SAMTEL TVT KAMART MTLS SYNTEC EPG
- High season การท่องเที่ยว (AOT CENTEL MINT) โดย ทอท.เผยว่างวดปี 58 ปริมาณผู้โดยสาร +21.94% เที่ยวบิน +15.97
Analyst Meeting
SMT ราคาปิด 10.30 บาท (ราคาเป้าหมาย consensus 11 บาท )
- คาดกำไร Q3/58 ทรงตัวจากยอดขายรวมลดลง 8-9% YoY แต่ในส่วนของสินค้า Value added ขยายตัว, Gross margin ทุกผลิตภัณฑ์ดีขึ้น และได้ประโยชน์จากค่าเงินบาทอ่อน
- ผบร.คาดว่า Q4/58 จะพลิกมีกำไรจาก demand ที่สูงขึ้น รวมถึงการลด Cost ที่มีประสิทธิภาพ
- เป้าหมายปี 2559 รายได้ + 15 -21% YoY นำโดยสินค้า Value added และขยายฐานลูกค้าใหม่เพิ่มขึ้นอีก 10 ราย ในแถบยุโรป เยอรมัน อเมริกา แคนาดา ญี่ปุ่น
- Project ที่สำคัญในอนาคตได้แก่ Solar Panel Assembly โดยมีพันธมิตรร่วมลงทุน และคาดว่าจะเซ็นสัญญาได้ราวต้นปี 2559
หุ้นเด่นรายวัน
- NOK (ราคาปิด 7.85 ซื้อเก็งกำไร) เนื้อหอมกองทุนสหรัฐจ้องซื้อหุ้น หลังมองพื้นฐานแกร่ง-รับผลบวกเปิดเออีซีเต็มเปี่ยม คาดชัดเจนเร็วๆ นี้ ด้าน "นวลพรรณ ภู่ประเสริฐ" อัดงบก้อนโตร่วมทุน "Air Black Box Asia Pacific Ple.Ltd" ขยายช่องโกยเงินเพิ่มแถมย้ำเป้าปี 2558 รายได้โต 12% จากปีก่อน รับดีมานด์ทะลักต่อเนื่อง (ที่มา:ทันหุ้น)
- BWG (ราคาปิด 1.56 ซื้อเก็งกำไร) เซ็นเอ็มโอยูร่วมกับกนอ. ศึกษาตั้งนิคมฯพลังงานทดแทนจากขยะร่วมกัน ชี้ประมาณ 2 ปี จัดหาที่ดินทำนิคมได้ โชว์เงินลงทุนพร้อม จากกระแสเงินสดและวอร์แรนต์ มูลค่า 1,200 ล้านบาท (ที่มา:ทันหุ้น)
- KTB (ราคาปิด 17.40) แนวโน้ม 4Q58 คาดจะดีขึ้น 3Q58 ที่เป็นจุดต่ำสุดของปีนี้จากคชจ.สำรองหนี้สูญลดลงจาก 3Q58 ที่ตั้งสำรองหนี้สูญ NPLกลุ่มลูกหนี้ SSI และรายได้ค่าธรรมเนียมที่ยังเติบโตดีโดยเฉพาะรายได้จากการรับประกันภัย และการเข้าสู่ช่วงไฮซีซั่นของสินเชื่อรายย่อยและสินเชื่อ SME รวมทั้งการเร่งเบิกจ่ายงบประมาณภาครัฐ ความน่าสนใจของ KTB อยู่ที่ราคาที่ปรับลงมากแล้ว และ เป็นหุ้นแบงก์ที่มี dividend yield สูงสุดในกลุ่มแบงก์ใหญ่ราว 4 %
