TOP : บริษัทรายงานผลประกอบการไตรมาสที่ 2/57 ที่ 2,094 ล้านบาท พลิกจากที่ขาดทุนในช่วงเดียวกันปีก่อน แต่ลดลง 17.38% จากไตรมาสที่ 1/57 โดยผลประกอบการสูงกว่าที่ตลาดคาดไว้ 10% และสูงกว่าที่เราคาดไว้ 12% ซึ่งผลประกอบการที่แย่ลงจากไตรมาสก่อนเป็นผลจากธุรกิจ PX ที่แย่ลง และค่าใช้จ่ายภาษีที่มากขึ้น ราคาหุ้นถูกกดดันจากความสงสัยในแนวโน้มอนาคตและความไม่แน่นอนจากนโยบายปฏิรูปพลังงาน คงคำแนะนำ ถือ โดยราคาพื้นฐานอยู่ที่ 50 บาท ราคาเหมาะสมที่ควรเข้าซื้อคือ 45 บาท (รายละเอียดอยู่ในบทวิเคราะห์วันนี้)
TOP ถือ ราคาพื้นฐาน 50.00 บาท
ROBINS : บริษัทรายงานผลประกอบการไตรมาสที่ 2/57 ที่ 441 ล้านบาท ลดลง 2%yoy และตํ่ากว่าที่ตลาดคาดไว้ 5% ด้านการเติบโตของรายได้นั้นอ่อนแอ (ลดลง 1%yoy) และยอดขายจากร้านค้าเดิม (Same Store Sales) คาดว่าจะยังคงลดลง 2-3% ด้าน gross margin แคบลง 0.45% yoy และ 0.68%qoq จากผลลัพธ์ในการทำโปรโมชั่นมากขึ้น ปัจจัยหนุนหลักต่อกำไรสุทธิคือ รายได้ค่าเช่าที่สูงขึ้น (+41%yoy) และรายได้จากบริษัทย่อย (+62%) ทั้งนี้ผลประกอบการในครึ่งแรกปีนี้คิดเป็น 45% ของคาดการณ์กำไรสุทธิทั้งปีของเรา (รายละเอียดจะนำเสนอต่อไป)
ROBIN ถือ ราคาพื้นฐาน 50.50 บาท
BEC : บริษัทรายงานผลประกอบการไตรมาสที่ 2/57 ที่ 1,178 ล้านบาท ลดลง 17%yoy แต่เพิ่มขึ้น 3%qoq โดยผลประกอบการเป็นไปตามที่เราคาดไว้ ทั้งนี้แม้ยอดขายจะลดลง 6%yoy จากรายได้ที่ตํ่าลงของการจัดเก็บลิขสิทธิ์และคอนเสิร์ท แต่รายได้ค่าโฆษณาสูงขึ้น 1.4% yoy แม้เราคงคำแนะนำ ซื้อ จากพื้นฐานที่แข็งแกร่งด้านงบการเงินและการมีนักแสดงที่มีชื่อเสียงในสังกัดเป็นจำนวนมาก ประเด็นเรื่องการที่บริษัทยื่นฟ้องกสทช. กรณีที่กสทช.ห้ามผู้ประกอบการโทรทัศน์แบบบอกรับสมาชิกนำรายการของช่อง 3 ไปออกอากาศตั้งแต่วันที่ 3 ก.ย. 2557 เป็นต้นไป จะกดดันราคาหุ้นไประยะหนึ่ง ซึ่งเราจะนำเสนอรายละเอียดหลังเข้าประชุมนักวิเคราะห์ในวันนี้ (รายละเอียดจะนำเสนอต่อไป)
BEC ซื้อ ราคาพื้นฐาน 59.75 บาท
SPCG : นางสาววันดี กุญชรยาคง กรรมการผู้จัดการใหญ่ บริษัท เอสพีซีจี จำกัด (มหาชน) กล่าวว่าทิศทางช่วงครึ่งปีหลังน่าจะมีการเติบโตอย่างต่อเนื่องจากแนวโน้มช่วงครึ่งปีแรก จะทำกำไรมากกว่าปีก่อนทั้งปีที่มีกำไร 499 ล้านบาท เนื่องจากมีการรับรู้โครงการโรงไฟฟ้าพลังงานแสงอาทิตย์ ครบทั้ง 36 โครงการ กำลังการผลิตรวม 250 เมกะวัตต์ ขณะที่ทั้งปี 2557 บริษัทคงเป้าหมายมีรายได้ไม่น้อยกว่า 3,500 ล้านบาท หรือเติบโต 40% จากปี 2556 ที่มีรายได้ราว 2,500 ล้านบาท (ข่าวหุ้น)
SPCG ซื้อ Consensus 28.00 บาท
VGI : แหล่งข่าวจากวงการเงิน เผยว่า ในวันนี้ บริษัท วี จี ไอ โกลบอล มีเดีย จำกัด (มหาชน) จะมีการจัดประชุมคณะกรรมการบริษัท เพื่อพิจารณาอนุมัติการเข้าซื้อกิจการของบริษัท ตงฮั้วคอมมูนิเคชั่น จำกัด (มหาชน) หรือ TH เพื่อเตรียมรองรับแผนการขยายธุรกิจสื่อ อีกทั้งจะขออนุมัติซื้อกิจการบริษัทลูกของบริษัท อควา คอร์ปอเรชั่น จำกัด (มหาชน) หรือ AQUA ซึ่งปัจจุบันทำธุรกิจสื่อโฆษณากลางแจ้งต่อในทันที หลังดีลการลงทุนของ TH จบ เนื่องจากมองว่าธุรกิจสื่อกลางแจ้งมีโอกาสเติบโตดีในอนาคต (ข่าวหุ้น)
VGI ถือ Consensus 11.50 บาท
