KBANK - ซื้อ / SYNTEC - ซื้อ
KBANK ซื้อ ราคาเป้าหมาย 216 บาท
ปัจจัยพื้นฐานยังแข็งแกร่งและความมีประสิทธิภาพในการควบคุมหนี้เสียและความเข้มงวดมากขึ้นในการอนุมัติสินเชื่อ ส่งผลให้ผลประกอบการยังมีศักยภาพเติบโตต่อเนื่อง ในช่วง 1Q57 มีกำไรสุทธิ 11,939 ล้านบาทเพิ่มขึ้น 18%YoY โดยคิดเป็น 27% ของประมาณการทั้งปีที่ 4.4 หมื่นล้านบาทยังเติบโต 6% จากปี 56 ทั้งนี้ในอนาคตฝ่ายวิจัยมีแนวโน้มปรับเพิ่มประมาณการและราคาเป้าหมายหากงบครึ่งปียังคงดีกว่าคาดอีก
SYNTEC ซื้อ ราคาเป้าหมาย 1.90 บาท
เก็งกำไรก่อนรายงานกำไรสุทธิ 1Q57 โดยเราคาดว่า SYNTEC จะมีกำไรสุทธิใน 1Q57 ประมาณ 75 ล้านบาทดีขึ้นจากที่ขาดทุน 10 ล้านบาทใน 1Q56 และ ขาดทุน 24 ล้านบาทใน 4Q56 นอกจากนี้ราคาซื้อขายในปัจจุบันยังต่ำกว่า BVPS ที่ 1.72 บาท ขณะที่ทั้งกลุ่มซื้อขายด้วย PBVเฉลี่ยที่ 1.5-2 เท่า
