กังวลโควิด-19 ระลอกใหม่ (5 กรกฎาคม 2565)

นักลงทุนขายสินทรัพย์เสี่ยง หลังจากทั่วโลกกังวลภาวะเศรษฐกิจถดถอย ส่งผลให้ดัชนี SET Index ปิดตลาดที่ 1,560.27 จุด -12.40 จุด -0.79% มูลค่าการซื้อขาย 55,686 ลบ. ต่างชาติ -1,437.70 ลบ. TFEX +2,325 สัญญา ตราสารหนี้ -2,196.17 ลบ.

 

ปัจจัยบวก    

+/- ตลาดหุ้น ตลาดน้ำมัน ตลาดทองคำ และตลาดเงินนิวยอร์ก ปิดทำการวันจันทร์ที่ 4 ก.ค. เนื่องในวันชาติสหรัฐ
+ นายกฯ ประชุม สมช. พิจารณาแผนรับมือวิกฤติพลังงานและอาหารเล็งต่ออายุมาตรการช่วยกลุ่มเปราะบางถึงเดือน ธ.ค.65 สั่งจัดหาแหล่งพลังงานเพิ่ม ตั้งคณะกรรมการเฉพาะกิจ 2 ชุด เกาะติดสถานการณ์ และทำข้อเสนอแก้ปัญหา
+ ธปท. เปิดเผยว่า ดัชนีความเชื่อมั่นผู้ประกอบการที่พักแรมเดือน มิ.ย.65 จากการสำรวจความคิดเห็นของผู้ประกอบการ พบว่ารายได้ของโรงแรมบางส่วนเริ่มปรับตัวดีขึ้น โรงแรมส่วนใหญ่มองว่าอัตราการเข้าพักในช่วงไตรมาสสุดท้ายของปี 65 จะมากกว่า 50% โดยโรงแรมขนาดใหญ่มีแนวโน้มฟื้นตัวดีกว่าโรงแรมขนาดเล็ก
+/- ศบค.รายงานสถานการณ์การแพร่ระบาดของไวรัสโควิด-19 ในประเทศวันนี้ พบผู้ติดเชื้อรายใหม่รวม 1,917 ราย มีผู้เสียชีวิต 18 ราย รักษาหาย 2,282 ราย

 

ปัจจัยลบ 

- เจพีมอร์แกนคาดการณ์ว่าราคาน้ำมันในตลาดโลกอาจจะพุ่งขึ้นแตะระดับ 380 ดอลลาร์/บาร์เรล หากมาตรการคว่ำบาตรของสหรัฐและยุโรปบีบให้รัสเซียตอบโต้ด้วยการลดกำลังการผลิตน้ำมันดิบ
- ธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) สาขาแอตแลนตา เปิดเผยว่า แบบจำลองคาดการณ์ GDPNow ล่าสุดแสดงว่า เศรษฐกิจสหรัฐหดตัว 2.1% ใน 2Q65 จากเดิมที่บ่งชี้ว่ามีแนวโน้มหดตัว 1.0% หดตัวแรงกว่า 1Q65 ที่หดตัว 1.6% บ่งชี้ภาวะเศรษฐกิจถดถอย
- เกาหลีใต้รายงานว่า ดัชนี CPI พุ่งขึ้น 6%YoY ในเดือนมิ.ย. สูงสุดในรอบเกือบ 24 ปี เนื่องจากต้นทุนพลังงานและอาหารปรับตัวสูงขึ้นรวมทั้งอุปสงค์ที่ฟื้นตัวอย่างแข็งแกร่งหลังจากรัฐบาลผ่อนคลายมาตรการควบคุมการแพร่ระบาดของโรคโควิด-19 หนุนธนาคารกลาง

- ดัชนีความเชื่อมั่นของนักลงทุนในยูโรโซนร่วงลงสู่ระดับ -26.4 จากระดับ -15.8 ในเดือนมิ.ย. และต่ำกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ที่ระดับ -19.9 แตะระดับต่ำสุดนับตั้งแต่เดือนพ.ค.2563
- กกร.ปรับประมาณการเศรษฐกิจไทยปี 65 ลดเหลือ 2.75-3.5% จากเดิม 2.5-4.0% ขณะที่การส่งออกปรับเพิ่มเป็น 5-7% จากเดิม 3-5% และปรับเพิ่มอัตราเงินเฟ้อทั่วไปเป็น 5.0-7.0% เพื่อให้สอดคล้องกับภาวะราคาสินค้าโภคภัณฑ์ที่คาดว่าจะยังอยู่ในระดับสูงต่อไป
- ปลัดกระทรวงสาธารณสุขลงนามสั่งการด่วนที่สุดให้หน่วยบริการสุขภาพในสังกัดเตรียมความพร้อม รับมือการระบาด โควิด-19 ระลอกใหม่

 

แนวโน้มตลาดวันนี้

คาดดัชนีวันนี้ยังแกว่งตัวผันผวนระหว่างวัน โดยมีแรงกดดันจากปัจจัยในประเทศ นักลงทุนกลับมากังวลการระบาดโควิด-19 ระลอกใหม่ ส่งผลให้มีแรงขายในหุ้นกลุ่มเปิดเมือง เช่น ท่องเที่ยว โรงแรม มองกรอบการเคลื่อนไหวในวันนี้ 1,550-1,570 จุด

 

กลยุทธ์การลงทุน

• กนง.มีโอกาสปรับขึ้นดอกเบี้ยช่วงครึ่งปีหลัง + หุ้นแบงก์ได้ประโยชน์จากธปท.เลิกเพดานจ่ายปันผลและทิศทางดอกเบี้ยขาขึ้นเราชอบแบงก์ใหญ่ KBANK SCB BBL KTB TISCO
• ครม.เว้นภาษี VAT สำหรับผู้ประกอบการ Data Center : ICN ITEL MFEC INSET
• กังวลโควิด-19 ระลอกใหม่ : BH BDMS CHG BCH PRINC WPH

 

 

 

หุ้นรายงานพิเศษ  

                                                          PTTEP (Bloomberg Consensus 173)
                                                   คาดผลประกอบการ 2Q65 เติบโต YoY และ QoQ

•คาดผลประกอบการ 2Q65 อยู่ที่ 1.92 หมื่นลบ. +168%YoY และ +82%QoQ โดยได้แรงหนุนจากราคาขายที่ปรับตัวขึ้นตามราคาน้ำมันและราคาก๊าซธรรมชาติ ขณะที่ปริมาณการผลิตทรงตัวที่ระดับ 4.65-4.70 แสนบาร์เรลต่อวัน อย่างไรก็ตามต้นทุนการผลิตมีแนวโน้มปรับตัวขึ้นสู่ 28-30 $/bbl เนื่องจากการเริ่มดำเนินโครงการเอราวัณมีต้นทุนสูงกว่าที่คาดไว้ ขณะที่อัตราภาษีปรับตัวขึ้นจาก 47% สู่ 50% ตามราคาจำหน่ายที่ปรับตัวขึ้น นอกจากนี้มีผลขาดทุนจากป้องกันความเสี่ยงราว 1.4 พันลบ. โดยรายได้ที่เพิ่มขึ้นตามราคาขายสามารถชดเชยต้นทุนเพิ่มขึ้นได้

•ความเห็น เรามีมุมมอง Neutral ต่อ PTTEP แม้ว่าผลประกอบการจะทรงตัวในระดับสูงต่อเนื่องตามราคาน้ำมันดิบ อย่างไรก็ตามราคาหุ้นปรับตัวขึ้นจากต้นปี 33% และราคาน้ำมันดิบปรับตัวขึ้นเพียง 30% แต่ดัชนีปรับตัวลง 6% ทำให้หากราคาน้ำมันเริ่มปรับตัวลง PTTEP จะเป็นเป้าหมายในการขายทำกำไร เราจึงแนะนำเพียง “ถือ”

 

หุ้นมีข่าว

(+) CENTEL (Bloomberg consensus 45.50 บาท) มั่นใจภาพรวมธุรกิจฟื้นตัวแกร่ง ลั่นธุรกิจอาหารยังทำกำไรแม้ต้นทุนพุ่ง ด้านธุรกิจโรงแรมมีแววอีบิทด้าพลิกบวกได้หลังนักท่องเที่ยววางแผนเดินทางยาวขึ้น ดันอัตราการจองห้องพักเฉลี่ยทั้งปี 40-50% รายได้เฉลี่ยต่อห้อง 1.7-1.9 พันบาท ด้านผลสำรวจสมาคมโรงแรมชี้ไตรมาส 4 ดี แต่กังวลต้นทุนเร่งตัวและปัญหาขาดแคลนแรงงาน (ที่มา ทันหุ้น)

(+) ICN (Bloomberg consensus - บาท) เล็งจรดปากกาเซ็นงานใหม่ 300 ล้าน เร็วๆ นี้ จับตาบิ๊กโปรเจ็กต์ครึ่งปีหลัง 2565 เพียบ บอสใหญ่ "มนชัย มณีไพโรจน์" ลั่นคงเป้ารายได้ทั้งปี 2565 โต 20% ตุนแบ็กล็อกแน่น 1.4 พันล้านบาท จ่อบุ๊กช่วงที่เหลือ 50% เดินหน้าศึกษาธุรกิจดิจิทัล (ที่มา ทันหุ้น)

(+) SELIC (Bloomberg consensus - บาท) ลงนามทำสัญญาซื้อสินทรัพย์สืบเนื่องจากโครงการลงทุนธุรกิจ Healthcare ในกลุ่มผลิตภัณฑ์ Consumer Healthcare ภายใต้ตราสินค้า Neoplast, Neobun, Neotape, Mentopas จากบริษัท 3M ประเทศไทย จำกัด และที่ดิน พร้อมสิ่งปลูกสร้างจาก บริษัท นีโอเร็กซ์ กรุ๊ป จำกัด มูลค่าลงทุนไม่เกิน 550 ล้านบาท ดันกลุ่มบริษัทขยายสู่ธุรกิจใหม่ หนุนศักยภาพการเติบโตของบริษัท (ที่มา ทันหุ้น)

(+) INSET (Bloomberg consensus 4.90 บาท) ลุยประมูลงานศูนย์ Data Center ครึ่งปีหลัง 2565 ไม่ต่ำกว่า 1 พันล้านบาท ดีมานด์ Data Center และระบบ Cloud Service พุ่งแรง พร้อมโอกาสประมูลโครงการสายไฟฟ้าลงดิน แย้มงบไตรมาส 2/2565 สดใส ทั้งปียังคงเป้ารายได้โต 15-20% (ที่มา ทันหุ้น)