Report & Corporate News (13 พ.ย.62)
AP - ซื้อ, BDMS - ซื้อ, PTT - ซื้อ, SHR ปิดเทรดวันแรกที่ 4.14 บาท ต่ำกว่าจอง 20.38%, PSH คาดว่าเป้าหมายที่วางไว้ไม่เป็นไปตามเป้า, FSMART ปรับลดเป้ารายได้ปีนี้เหลือโต 1-3%
AP/ TP: 8.50
BUY
AP รายงานกำไร 3Q19 ที่ 618 ล้านบาท ลดลง 33% yoy แต่ปรับตัวขึ้น 27% qoq ผลประกอบการดีกว่าที่เราและตลาดคาด แม้ผลประกอบการที่ออกยังอ่อนแอ แต่เราเชื่อว่า กำไร 4Q19 จะสารถเติบโตได้โดดเด่น เนื่องจากการโอนของโครงการคอนโดมิเนียม ในรูป JV คงคำแนะนำซื้อ ราคาเป้าหมาย: 8.50 บาท
BDMS/ TP: 27.00
BUY
แม้กำไรจะออกมาทรงตัว yoy ในช่วง 3Q19 ด้านผลประกอบการหลักมีสัญญาณที่จะฟื้นตัว เนื่องจากรายได้เริ่มเข้ามา โดยเรายังคาดว่ารายได้ จะยังมีแนวโน้มเติบโตต่อเนื่อง จากการเพิ่มขึ้นของอัตราการครองเตียงโดยเฉพาะโรงพยาบาลใหม่ๆ ซึ่งประเด็นนี้จะช่วยหนุนกำไรให้เติบโต ในปีหน้า คงคำแนะนำ ซื้อ ราคาเป้าหมาย: 27.00 บาท
PTT/ TP: 58.00
BUY
PTT รายงานกำไรออกมา ใกล้เคียงกับที่เรามองไว้ โดยเราได้ปรับลดกำไรคาดการณ์ของ PTT ลงเนื่องจากธุรกิจโรงกลั่นและปิโตรเคมี ปัจจุบัน PTT ซื้อขายที่ระดับ PE 12.4x ซึ่งยังคงต่ำกว่าประเทศข้างเคียงอยู่ที่ประมาณ 13x ในปีหน้าบริษัทลูกคือ PTTOR จะเข้าตลาดซึ่ง จะช่วยหนุนให้ PE ของ PTT สามารถปรับเพิ่มขึ้นได้ คงคำแนะนำ ซื้อ ราคาเป้าหมาย: 58.00 บาท
SHR
บริษัท เอส โฮเทล แอนด์ รีสอร์ท จำกัด (มหาชน) หรือ SHR ปิดเทรดวันแรกที่ 4.14 บาท ลดลง 1.06 บาท จากราคา IPO ที่ 5.20 บาท หรือต่ำจอง 20.38% โดยเปิดตลาดที่ 5.00 บาท สูงสุด 5.00 บาท ต่ำสุด 4.14 บาท มูลค่าการซื้อขาย 2,011.96 ล้านบาท (eFinance)
PSH
PSH เปิดเผยว่า บริษัทคาดว่าเป้าหมายรายได้ที่วางไว้ 4.5 หมื่นล้านบาท และยอดขายที่ 5 หมื่นล้านบาทในปีนี้ จะไม่สามารถเป็นไปตามเป้าหมาย เนื่องจากภาวะเศรษฐกิจในประเทศค่อนข้างชะลอตัว ส่งผลให้กำลังซื้อปรับตัวลดลง (eFinance)
FSMART
FSMART เปิดเผยในงาน Opportunity Day ว่า บริษัทปรับลดเป้ารายได้ปีนี้เหลือโต 1-3% จากเดิมตั้งเป้าเติบโต 5% เป็นผลจากภาวะเศรษฐกิจที่ชะลอตัวลง และเป็นผลจากได้รับใบอนุญาตการปล่อยสินเชื่อทั้งสินเชื่อรายย่อยบุคคล นาโนไฟแนนซ์ และสินเชื่อจำนำทะเบียนล่าช้า จึงทำให้ในปีนี้ยังไม่ได้ดำเนินธุรกิจปล่อยสินเชื่อดังกล่าว (eFinance)
