เล่นในกรอบ

โดยมีปัจจัยกดดันได้แก่ ราคาน้ำมันที่ปรับตัวลง ข้อพิพาททางการค้าระหว่างสหรัฐฯ-จีนที่อาจยืดเยื้อออกไป และตัวเลขหนี้ครัวเรือนที่เพิ่มขึ้น 5.8% ตามค่าครองชีพที่สูงขึ้น ส่งผลให้ SET Index ปิดที่ 1,649.99 จุด (-3.74 จุด) Volume 3.5 หมื่นลบ. จาก Foreign Net -1,159.32 ลบ. TFEX Net -5,037 สัญญา ตลาดตราสารหนี้ +1,697 ลบ.

แนวโน้มตลาดหุ้นไทย

+ดาวโจนส์ปรับตัวขึ้นตามแรงหนุนกลุ่มเทคโนโลยี หลังจากเบื้องต้นดิ่งลงแรง ด้วยความไม่แน่นอนของเบร็กซิตทำนักลงทุนมีความกังวลต่อการเติบโตของเศรษฐกิจโลก

+"ทรัมป์"ลงนามร่างกฎหมายงบประมาณชั่วคราว หวังหลีกเลี่ยงชัตดาวน์

+สนง.สถิติจีนเผยดัชนี CPI และ PPI ขยายตัว 2.2% และ 2.7% ตามลำดับ

+โอเปก-รัสเซียบรรลุข้อตกลงลดการผลิตน้ำมัน 1.2 ล้านบาร์เรล/วัน เริ่มม.ค.ปีหน้า

+นายกฯอังกฤษประกาศเลื่อนโหวตข้อตกลง Brexit ไม่มีกำหนด หวั่นถูกคว่ำกลางสภาวันนี้

-น้ำมันปรับตัวลงจากความกังวลต่อความสัมพันธ์ทางการค้าระหว่างจีนกับสหรัฐฯ

-จีนมียอดเกินดุลการค้ากับสหรัฐพุ่งขึ้นแตะ 3.555 หมื่นล้านดอลลาร์ในเดือนพ.ย.

-"เมอร์ริล ลินช์" คาดเศรษฐกิจโลกชะลอตัวในปี 2562 จาก 3.8% เหลือ 3.6% จากผลกระทบสงครามการค้าและ Brexit

+/-ตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรสหรัฐเพิ่มขึ้นน้อยกว่าคาด ขณะที่อัตราว่างงานอยู่ที่ 3.7% ต่ำสุดในรอบ 49 ปี

+/- Fund Flow ต่างชาติมีสถานะขาย YTD ขาย 2.81 แสนล้านบาท ค่าเงินบาท 32.88 บาท/US

คาดวันนี้ดัชนี SET จะเคลื่อนไหวผันผวนจากปัจจัยกดดันด้านสงครามการค้าระหว่างสหรัฐและจีนที่กลับมามีความไม่แน่นอน ประกอบกับใกล้ช่วงวันหยุดยาวที่ทำให้วอลุ่มมีแนวโน้มแผ่วลง คาดดัชนีจะเคลื่อนไหวในกรอบ 1,640-1,660 จุด

กลยุทธ์การลงทุน  

- GYT HFT IRC NDR SE-ED COL มาตรการช็อปช่วยชาติ ยางรถ หนังสืออิเล็กทรอนิกส์

- CPALL MAKRO BJC ลุ้นมาตรการช็อปตรุษจีน

- 11 ธ.ค. เปิดซองราคารถไฟเชื่อม 3 สนามบิน CK STEC

- Low Beta High Dividend ASK TISCO KKP TOP TKS

- หุ้น Theme EEC play : AMATA, WHA, EASTW, ATP30, ORI

 

หุ้นแนะนำพิเศษ

CPALL (ราคาปิด 71.50 ราคาเหมาะสม Bloomberg Consensus 81.10)

• ผบห.ยังคงเป้าการเปิดสาขาที่ 13,000 สาขาภายในปี 64 โดยมีสาขาที่เปิดใหม่ใน 3Q61 จำนวน 142 สาขา ทำให้ปัจจุบันมีจำนวนสาขาทั้งสิ้น 10,902 สาขา และมีแผนเพิ่มปริมาณการใช้จ่ายต่อบิลไม่ว่าจะเป็น การเพิ่มสัดส่วนยอดขายของสินค้าที่มีมาร์จิ้นสูงขึ้น อาทิ อาหาร และการเพิ่มจำนวนสาขาของร้าน All Cafe เป็นต้น และล่าสุดมีการเปิดตัวบริการ SPEED-D ที่ให้บริการรับส่งสินค้า ซึ่งสอดคล้องไปกับเทรนด์ของ E-Commerce ที่มีการเติบโตอย่างต่อเนื่อง อย่างไรก็ตามต้องคอยติดตามความคืบหน้าของธุรกิจเนื่องจากยังอยู่ในช่วงเริ่มต้น เรายังคงชื่นชอบ CPALL เนื่องจากสามารถสร้างการเติบโตได้ดีในภาวะที่เศรษฐกิจชะลอตัว และแสวงหาโอกาสทางธุรกิจใหม่ๆเข้ามาเพิ่มเติมได้อย่างน่าสนใจ สำหรับผลการดำเนินงานงวด 9M61 บริษัทมีกำไรสุทธิอยู่ที่ 15,378 ลบ.คิดเป็น 73% ของคาดการณ์กำไรสุทธิ Bloomberg Consensus ที่ 20,990 ลบ.
• บริษัทยังมีโอกาสได้รับประโยชน์จากมาตรการช๊อปช่วยชาติช่วงตรุษจีน 1 – 15 ก.พ. 62 วงเงินสำหรับการซื้อสินค้าคนละ 20,000 บาท โดยจะคืน Vat 5% เช้าบัญชีพร้อมเพย์

 

หุ้นมีข่าว   

·      +GPSC ทำสัญญาซื้อขายหุ้นโรงไฟฟ้าพลังแสงอาทิตย์ 39.5 MW พร้อมลงทุนให้บริการ-บำรุงรักษา รวม 3.07 พันลบ.

·      ความเห็น หลังจากที่บริษัทไม่ได้เข้าซื้อกิจการ GLOW ทำให้บริษัทยังไม่มีทิศทางการเติบโตที่ชัดเจนการเข้าลงทุนในโรงไฟฟ้าพลังงานแสงอาทิตย์ดังกล่าวจะเป็นโอกาสให้บริษัทเติบโตในอนาคต

·      + ATP30 (ราคาปิด 1.63 ซื้อ ราคาเหมาะสม 2.40) ผู้บริหารตั้งเป้ารายได้ปี 2562 โต 10% ส่งสัญญาณเลือกตั้งชัดเจน คาดการลงทุนชัดเจน เชื่อรับอานิสงส์ตามไปด้วย สอดคล้องกับการเพิ่มรถ (ที่มา ทันหุ้น)

·      ความเห็น ฝ่ายวิจัยมีมุมมองบวกต่อต่อศักยภาพในการเติบโตในระยะยาวของ ATP30 ที่เราจัดอยู่ในธีมหุ้น EEC play เนื่องจากลูกค้าเป้าหมายครอบคลุมพื้นที่ 3 จังหวัดในเขตเศรษฐกิจพิเศษอีอีซี ทำให้บริษัทมีแนวโน้มได้รับประโยชน์จากความคืบหน้าของโครงการลงทุนในพื้นที่อีอีซี  ฝ่ายวิจัยได้ปรับประมาณการกำไรสุทธิใหม่สำหรับปี 61-62 เพิ่มขึ้น 5% และ 6% ตามลำดับเป็น 41.4 ล้านบาทเติบโต 58% สำหรับปี 61 และ 51.3 ล้านบาท เติบโต 24% รวมเป็นการเติบโตเฉลี่ยระหว่างปี 60-62 (CAGR) เท่ากับ 40%

·      +SISB นักลงทุนคลายความกังวล หลังศาลมีคำสั่งไม่รับเรื่องขอคุ้มครองชั่วคราว กรณี “จุติ” ฟ้อง ก.ล.ต.กระทำผิดอนุญาต SISB ขายไอพีโอ พร้อมสั่งให้เขียนคำร้องใหม่ภายในวันนี้ (ที่มาข่าวหุ้น) *บล.โกลเบล็กเป็นผู้ร่วมจัดจำหน่ายหุ้นเพิ่มทุนในครั้งนี้ซึ่งจะได้รับค่าธรรมเนียม*

·      +TRC ตั้งเป้ารายได้ปี 62 ที่ 3.5-3.8 พันลบ. จากปัจจุบันมี Backlog 5.8 พันลบ. ,เล็งซื้อธุรกิจระบบจัดเก็บสินค้าอัตโนมัติ อีกทั้งได้งานก่อสร้างสะพานข้ามแยก ณ ระนองของกฟน. มูลค่า 267.29 ลบ.

·      - MCOT กสทช.ตั้งคณะทำงานเรียกคืนคลื่นฯ มีกำหนดเวลาทำงาน 30 วัน ก่อนเข้าสู่กระบวนการเรียกคืนคลื่นต่อไป ประเดิมคลื่น 2600 MHz ของ MCOT เพื่อนำมาจัดสรรใหม่ให้เกิดประโยชน์สูงสุดต่อประเทศ (ที่มาข่าวหุ้น)

·      +TEAMG ลงนามในสัญญาจ้างที่ปรึกษาการบริหารจัดการพื้นที่สถานีกลางบางซื่อกับรฟท.

·      + IVL เข้าซื้อกิจการผลิตเส้นใยถุงลมนิรภัยในเยอรมนีและเม็กซิโก คาดแล้วเสร็จ Q1/62